L’Iran augmente les prix de l’essence. Grosses Manifestations

Pris financièrement à la gorge par les sanctions américaines, le gouvernement iranien s’est résolu à supprimer une partie des 69,2 milliards $ de subventions sur les carburants vendus dans le pays et qui fait de l’essence iranienne la meilleure marché au monde.

Depuis vendredi, un mécanisme en trois axes est entré en force: rationalisation de l’essence, augmentation des prix et redistribution des revenus aux classes les plus pauvres. Ainsi les particuliers pourront acheter 60 litres par mois au nouveau tarif de 15’000 rials au lieu de 10’000 (8 à 13 ct $ le litre). Dès 60 litres, le tarif doublera encore à 30’000 soit 26 ct $ le litre.


 

Redistribution des revenus aux classes les plus pauvres

Même si les revenus seront entièrement redistribués aux ménages les plus pauvres, de nombreuses manifestions ont éclaté à travers le pays. Le président Hassan Rouhani souligne son impuissance : «Bien que nous avons d’autres entrées financières, le seul revenu qui permet au pays d’avancer est le pétrole ».

Mohammad Baqer Nobakht, responsable de ce plan, a annoncé que 60 millions (sur 80 millions) d’Iraniens bénéficieront d’aides financières générées par son système. Un ménage de 5 personnes recevra 18$ (2,05 millions rials). Le gouvernement espère générer pour 2,5 milliards $ de redistributions.

En Iran, le revenu moyen s’élève à 500$/mois. Avec un chômage à 14%, est-ce que cette hausse pourra être absorbée par les citoyens alors que l’augmentation des carburants pourrait impacter d’autres produits et faire grimper l’inflation qui atteint déjà 40%?

 

Le dilemme des Subventions

Au niveau des subsides pétroliers, en 2018 l’Iran détenait la première place mondiale avec 69,2 milliards $ devant l’Arabie Saoudite 44,72 et la Chine 44,44. Ces subsides s’élèvent à plus de 840$ par personne.

Dans les prochains jours, l’acceptation (ou pas) par les citoyens indiquera si ce mécanisme sera maintenu.

Du côté de l’Administration Trump, cet épisode est un élément encourageant et de nouvelles sanctions pourraient venir enfoncer le clou.

 


Malgré les sanctions américaine, la consommation pétrolière interne continue
d’augmenter à 1,87 million de barils/jour.
Entre pertes financières et subventions, cette consommation interne pèse fortement
sur le budget de l’Etat, d’où la décision de vendredi dernier.

 

 

.

Energies, Economie, Pétrole: Revue Mondiale Octobre 2019

Le 1er de chaque mois, retrouvez un tour du monde des Energies. A l’agenda:
– USA: La production de pétrole diminue
– Syrie: Les soldats américains gardent les puits de pétrole
– Danemark: Ok pour le gazoduc South Stream 2
– France: Fiat-Chrysler: fusion avec Peugeot-Citroën?
– Arabie Saoudite: La vente de Saudi Aramco est pour décembre
– Irak: Grosses manifestations et inquiétudes sur le pétrole
– Japon: Toyota annonce sa nouvelle voiture à hydrogène.
– Plastique: Coca, Nestlé, Pepsico, Unilever: Champions du Monde.


Rien à dire sur le prix du baril qui roupille, comme si l’attaque des installations pétrolières en Arabie Saoudite lui avait coupé les jambes. On le retrouve à l’étage 59,51$ à Londres (fin septembre 60,27$) et du côté de l’Oncle Sam à New York, il faut plonger à 54,26$ pour l’apercevoir  (55,20$ fin septembre).

Le baril devrait rester sous les 60$ dans les mois à venir alors qu’une atmosphère très rock & roll se développe avec des manifestations en Irak et au Liban, que l’Arabie Saoudite torpille un tanker pétrolier iranien pendant que Trump envoie valser les Kurdes.

 

Graphique du Mois: Production Pétrolière Américaine

Depuis quelques mois, la production pétrolière plafonne

A travers le Monde

Cette fin d’année 2019 semble être celle de la colère de la rue. Un peu partout dans le monde des contestations, à l’image du dégagisme du printemps arabe, secouent Hong-Kong, la Catalogne, le Chili, l’Equateur, l’Algérie, le Liban ou l’Argentine. La glace semble se fragiliser de plus en plus.

Tiens puis que l’on parle de glace, celle de l’Arctique a atteint son deuxième niveau le plus faible et cela sans l’influence d’El Nino. Selon la National Oceanic and Atmospheric Administration américaine, l’année 2019 est la deuxième plus chaude dans le monde.

 

L’Environnement des Multinationales

Plus de 1’200 organisations dans le mouvement Break Free From Plastic ont profité de la journée mondiale du nettoyage pour inventorier les marques qui constituent ces déchets en plastique dont le pétrole et le gaz sont les plus grands composants.

Les vainqueurs sont:
1. Coca-Cola avec 11’732 déchets plastiques collectés,
2. Nestlé 4’846 déchets,
3. Pepsico 3’362 ex éco avec Unilever 3’328.
Détail piquant, ces entreprises se font les chantres du développement durable et portent à bout de bras le concept «végan» très tendance.

 

Pétrole – Economie

L’Agence Internationale de l’Energie (IEA) révise ses prévisions de la consommation pétrolière mondiale.  En 2019, +1 million de barils par jour (b/j) et pour 2020 ça grimpe à +1,2 millions b/j pour un total de 101,5 millions b/j. La planète n’a jamais autant consommé de pétrole.

Durant les 12 derniers mois, sur 6 barils de pétrole consommés, 1 seul a été trouvé pour les remplacer rapporte Rystad Energy. Avec 20% des découvertes, la Russie est en tête devant la Guyane et Chypre.

Du côté du FMI (Fonds Monétaire International), la croissance mondiale attendra 3% cette année contre 3,8% en 2017. Ce taux est le plus bas depuis la crise de 2008.

 

Gaz naturel

Les CEO d’ExxonMobil et BP ont déclaré qu’ils «sont préoccupés par le changement climatique et qu’ils allaient travailler sur les émanations de méthane qui s’échappent lors de l’extraction et le transport du gaz de schiste et du pétrole.»

On vous rassure tout de suite, cette préoccupation a duré le temps de la présentation de la dia Powerpoint. Dans les faits, depuis 2017, dans les 3 plus grands gisements de gaz de schiste américain, les fuites de méthane d’ExxonMobil ont atteint des niveaux records à +70% en 2018 par rapport à 2017.

Dans les conditions actuelles, CO2 et Méthane compris, le charbon relâche moins de gaz à effet de serre que le gaz.

 

La “Une” du journal allemand Handelsblatt sur les SUVs

 

Automobile

Le monde compte 5,1 millions de voitures électriques sur les 1,5 milliards en circulation.

Cette année, entre 2,4 et 2,9 millions de nouvelles voitures électriques seront vendues. L’IEA prévoit des ventes annuelles de 23 millions/an soit +130 millions d’ici à 2030. Ces voitures électriques devraient ôter seulement 2,5 millions de barils de pétrole b/j sur les 100 millions consommés quotidiennement.

La part des ventes des SUVs atteint 45% aux USA, 34% en Europe, 42% en Chine et 23% en Inde pour un total qui dépasse les 30 millions d’unités vendues par an.

Fiat-Chrysler va étudier une fusion avec le groupe français Peugeot-Citroën afin de créer le No 4 mondial. Il reste à imaginer quels types de véhicules sortiront de ce croisement ainsi que le nom car Fiat-Chrysler-Jeep-Peugeot-Critroën pourrait faire un peu long sur la calandre.

Quatre années après le «Diesel Gate», l’Allemand VW annonce des bénéfices.

 

Transport Maritime

Les sanctions américaines contre la Chine ont multiplié par 3 les prix du transport maritime pétrolier à 140’000$ par jour pour tanker de 2 millions de barils. Le chinois Cosco, le plus grand propriétaire de tankers au monde, a été vilipendé par Washington pour avoir transporté du brut iranien.

Sur 700 tankers, 60 tankers sont à cale sèche pour installer des systèmes qui leur permettront de respecter les émissions polluantes dès janvier 2020 et 26 sont affectés par les sanctions de Washington.

 


Vladimir, pourrais-tu envahir le reste de l’Ukraine pour enquêter sur Joe Biden?
Dessin: l’excellent Chappatte

 

Les pays les plus people du mois

USA

Les extractions pétrolières américaines continuent de baisser -276’000 à 11,806 millions b/j. Les investisseurs sont de plus en plus sceptique sur la capacité du pétrole de schiste à générer des bénéfices. Le nombre de forages est passé sous la barre des 700 à 696 au plus bas depuis avril 2017.

Fermons les yeux et imaginons un pic pétrolier des USA et la réélection de Donald Trump.

Le très puissant fonds d’investissement BlackRock, en collaboration avec la fondation Ellen MacArthur, a lancé un plan d’économie circulaire. Blackrock est pourtant déjà très actif dans l’économie circulaire en investissant dans le pétrole, le gaz, le charbon, le charbon, le gaz, le pétrole et vis-versa. La fondation environnementale n’a pas précisé le montant du chèque.

Des centaines de milliers de personnes ont été évacuées suite à des gigantesques incendies de forêt en Californie. La compagnie électrique Pacific Gas & Electric a coupé l’électricité à plus de 2,8 millions de foyers afin d’éviter des étincelles et de provoquer des départs de feu. La compagnie, en faillite, avait dû payer des millions de dollars de dédommagements en septembre dernier. Aujourd’hui, elle est accusée de couper l’électricité!

Uber a ajouté une nouvelle corde à son arc en proposant de se déplacer en hélicoptère pour éviter les bouchons notamment à New York. Prix du billet 225$. Le service cible les individus avec un intérêt climatique inversement proportionnel à l’épaisseur de leur porte-monnaie. Los Angeles et Melbourne sont les prochaines villes visées.

La fréquentation des transports publics dans les villes a diminué de 12%. Paradoxalement la nouvelle génération n’est pas intéressée par l’acquisition de voitures et l’utilisation de trottinettes, de vélos, de voitures en partage est en augmentation.

Schlumberger, la plus grande entreprise de services pétroliers, annonce une perte de 11,38 milliards $ au 3ème trimestre contre un bénéfice de 644 millions $ l’année dernière à la même époque.

Le charbonnier Murray Energy, grand supporter financier de la campagne de Trump, annonce sa mise en protection de faillite et une ardoise de 1,7 milliards $. Murray rejoint Cloud Peak Energy et Blackjewel qui se sont également lancés dans cette procédure.

 

 

Syrie

Le Président Trump a retiré ses forces de Syrie ce qui a permis à la Turquie d’envahir la partie Kurde et d’augmenter d’un cran l’ambiance qui règne dans la région.

Tous les soldats US sont partis du territoire, à une exception prête. On vous le donne en mille! Et oui, 2000 soldats américains sont restés dans les champs pétroliers de Deir ez-Zor proche de la frontière irakienne.  Le communiqué de la Maison Blanche précise que les Américains veulent éviter que les membres de l’Etat Islamique reprennent le contrôle sur le pétrole. Moscou a demandé que ces champs retournent sous le contrôle du gouvernement syrien et in fine dans l’escarcelle russe.

Dans ce mélimélo, il faut ajouter que le pétrole kurde transite par un pipeline qui traverse la Turquie. Vladimir Poutine a visiblement également inclus ce détail dans sa discussion avec Erdogan.

Avant la crise syrienne, Damas produisait 400’000 b/j de pétrole contre quelques dizaines de milliers aujourd’hui.

 

Russie

Le pays a produit 11,23 millions b/j en octobre et Moscou n’arrive toujours pas à extraire son pétrole de schiste.

Vladimir Poutine aimerait utiliser le Rouble ou l’Euro afin d’effectuer les transactions financières sur les matières premières comme le gaz et le pétrole. L’objectif est de diminuer l’impact des sanctions américaines sur son économie.

En 18 mois, la Banque Nationale Russe a diminué son portefeuille d’obligations du trésor américain en passant de 96 à 8 milliards $.

En 2018, Gazprom a vendu pour 51 milliards $ de gaz à l’Europe et Rosneft, plus de 123 millions de tonnes de pétrole. En septembre et octobre, Rosneft a placé ses prix en Euros alors que Gazprom a utilisé le Rouble même si Gazprom vend son gaz en Euro à l’Europe.

Le Danemark a finalement donné son accord pour la construction du gazoduc Nordstream 2 qui reliera la Russie et l’Allemagne. Le gazoduc est déjà construit à 90% et il ne manquait que la section du Danemark.

Avec le produit des ventes pétrolières, Moscou étudie la création d’un fonds souverain sur le modèle de la Norvège.

L’entreprise nucléaire russe Rosatom espère acheter 51% des actions de Canada Wealth Minerals dans la mine de lithium du désert d’Atacama au Chili. Le Chili est le deuxième plus grand producteur de lithium au monde.

Le gouvernement a rétropédalé sur une proposition de loi qui avait l’objectif de diminuer les émissions de CO2 via la création de quotas et d’un marché carbone. Les protestations des grandes entreprises auront suffi pour l’annuler. Cependant, la mesure des émissions de CO2 entrera en force pour les 5 prochaines années.

 


L’Urkraine, l’Europe et la Russie ont recommencé leurs négociation sur le transport de gaz via l’Ukraine.
Voir : Interview Radio Télévision Suisse Romande

 

 

Europe

La Banque Européenne BCE signale que les banques privées européennes ont toutes passées les stress tests. En petits caractères, elle a précisé “qu’en cas de crise de liquidité de plus de 6 mois, la moitié des banques testées n’y survivraient pas. Leurs bases de capitaux sont insuffisantes et elles ne pourraient pas faire face aux retraits massifs des épargnants.”

Mario Draghi, PDG de la Banque Européenne, vient de laisser sa place à Christine Lagarde ex FMI.

 

Angleterre

Pour la première fois durant un trimestre entier, le pays a produit plus d’électricité renouvelables (solaire, éolien, biomasse) 40% qu’avec de l’énergies fossiles 39%. Le reste a été généré par de l’énergie nucléaire.

Les majors de l’industrie pétrolière, qui se sont réunies à Londres, ont été accueillie par plusieurs centaines de membres d’Extinction Rebellion. Les majors vont investir 56 milliards $ dans l’extraction gazière et pétrolière en 2019.

La police a demandé à Extinction Rebellion d’arrêter ses actions de désobéissances alors 1’445 membres ont été arrêtés. Que l’on aime ou pas, Extinction Rebellion gratte là où ça fait mal dans les manquements politiques sur le réchauffement climatique. L’initiative compte 480 groupes actifs dans 72 pays.

Durant le 3ème trimestre, BP a généré un bénéfice de 2,3 milliards $ contre 3,8 à la même époque en 2018.

En février 2020, le PDG de BP, Brittish Petroleum, Bob Dudley va céder sa place à Bernard Looney, actuel chef des extractions et explorations. Bob Dudley avait remplacé Tony Hayward suite à la catastrophe Deepwater Horizon dans le Golfe du Mexique, USA. Tony Hayward a brillamment confirmé le principe de Peters en prenant la direction du minier Suisse Glencore Xstrata.

 

Norvège

Le prix Nobel de chimie a couronné les inventeurs des batteries au lithium : l’américain John Goodenough et l’anglais Stanley Whittingham.

Le gouvernement a stoppé l’implémentation de fermes d’éoliennes dans 13 régions du pays. L’opposition est venue des habitants.

 

France

Astrid, le projet de centrale nucléaire de 4ème génération à neutrons rapides a été abandonné.

Parler de la France sans annoncer une nouvelle hausse des coûts de la construction de la centrale nucléaire EPR de Flamanville, c’est comme un hiver sans neige.
Roulement de tambour : le prix de l’EPR a augmenté de 1,5 milliards € pour un total de 12,4 milliards. Le chargement des barres d’uranium est reporté à 2022. Pour mémoire, le bijou devait coûter 3,3 milliards et être mis en service en 2012.

En Europe, 3 EPR sont en construction dont 2 en Angleterre à Hinkley Point C. En septembre, EDF avait annoncé une hausse des coûts de 2,9 milliards £ pour un dépassement total qui atteint déjà les 5 milliards €. Cerise sur le gâteau: EDF cumule une dette de 37 milliards €.

Le prix de l’électricité devrait augmenter de 4% en 2020 après la hausse de 7% de cette année. En France, il faut débourser 17 ct € pour 1 kWh contre 29 en Allemagne et 22 en Suisse.

Au 3ème trimestre, les bénéfices de Total ont baissé de 24% à 3 milliards $ (par rapport à l’année dernière). L’extraction a augmenté de 8,4% à 3 millions b/j. Les dividendes vont être augmentés de 3 à 5 ou 6%.

Poussée des Verts en Europe

 

Suisse

La Confédération a décidé de retirer son soutien financier aux organisateurs du label «Cité de l’Energie»! Au fil du temps, cette initiative, géniale à sa création, s’est résumée à faire vivre les «consultants de la famille» et accessoirement d’afficher le logo bleu sur le papier à en-tête. Il n’y a rien de pire qu’un politicien qui dit agir pour diminuer la consommation d’énergie mais qui ne fait rien. La Cité de l’Energie est devenue le parfait alibi pour ce genre de comportement.

Lors des élections fédérales, le parti vert (de gauche) et vert libéral (de droite) ont gagné des sièges. Est-ce que cela sera suffisant pour faire évoluer la consommation d’énergie dans l’un des pays les plus riches au monde ?

Les ventes de nouvelles voitures devraient atteindre 308’000 en 2019. (+2,8% par rapport à 2018.). Les voitures les plus vendues sont Mercedes (9,1% part de marché), Volkswagen 8,9%, Skoda 7,9% et BMW 7,4%.

La compagnie aérienne Swiss enregistre une hausse de 4,4% de ses transports sur les 9 premiers mois de l’année avec 14,3 millions de personnes. Le nombre de vols a progressé de 5,4% à 114’968.

 

Allemagne

Le gouvernement de la chancelière Angela Merkel rétropédale dans son projet sur le climat. Annoncé en grande pompe en décembre, l’Allemagne envisageait de devenir climatiquement neutre d’ici à 2050. La date 2050 a été remplacé par « à long terme » et des propositions d’experts, si les réductions ne sont pas optimales, ont disparu du document.

Par contre les 10 milliards € d’investissements annuels d’ici à 2030 sont toujours sur la table.

 


Dessin Chappatte

 

Moyen-Orient

Arabie Saoudite

Le nouveau ministre de l’Energie, le Prince Abdulaziz bin Salman confirme la reprise à 100% des exportations pétrolières suite à une attaque de drones. Il n’aura fallu que 3 semaines pour rétablir la situation. Suite à cet incident, le pétrole avait grimpé sur la barre des 70$ pour retrouver son niveau sous les 60$ quelques jours après.

La perte de la production pétrolière, suite à cette attaque, aurait coûté 2 milliards $.

L’IPO de la vente de 3% des actions de l’entreprise pétrolière nationale Saudi Aramco a été annoncée pour le 3 novembre. Le Prince héritier, Mohammed bin Salman, évalue l’entreprise à 2’000 milliards $ alors que certains penchent pour un tarif plus raisonnable à 1’200 milliards. Le prix des actions sera fixé début décembre pour une vente sur les marchés dès le 11 décembre.

Sur le concept “la Bourse ou la Vie” MbS a “demandé gentiment” quelques dizaines de milliards $ aux riches familles du pays d’investir dans Saudi Aramco. L’attaque par drones n’a pas seulement endommagé les installations pétrolières mais également l’enthousiasme des investisseurs étrangers.

L’Arabie Saoudite compte sur un baril de pétrole à 85$ le baril pour équilibrer ses budgets. Avec une baisse massive de la production au Venezuela et en Iran, le baril devrait se trouver sous d’autres latitudes que les 60$ actuels. Le royaume a commencé à faire pression sur le Nigeria et l’Irak afin de respecter les quotas de l’OPEP et de diminuer leurs exportations. La prochaine rencontre de l’OPEP en décembre devrait avaliser une nouvelle baisse des exportations.

Riyad espère également que les dettes, qui rongent les producteurs de schiste américains, entrainent la fermeture de certains gisements.

 

Iran

L’ambiance est toujours aussi décontractée dans la Mer Rouge. Deux pétroliers iraniens ont été touchés par deux missiles à proximité du port de Jeddah. L’attaque est intervenue à la veille de la visite du Premier Ministre du Parkistan, Imran Khan qui sert d’interlocuteur entre Téhéran et Riyad. Cette fois-ci, l’ombre de l’Arabie Saoudite plane sur l’incident.

Dans le pays, l’économie s’est contractée de 9,5% cette année. Hassan Rouhani annonce que le plus dur est derrière.

Washington a donné une exemption à l’Iran pour livrer du gaz, de l’électricité et du pétrole à l’Irak. Les températures de plus de 50 degrés ont poussé les citoyens de la région pétrolière de Bassora à exiger que l’Iran puisse livrer l’électricité nécessaire à survivre dans cette région.

Après le retrait de Total, c’est autour de la Chinese Oil Company, CNPC de se retirer de l’exploration gazière de la phase 11 de South Pars, le plus grand gisement gazier au monde. Il se pourrait que l’abandon de CNPC soit en relation avec les sanctions américaines contre l’Iran. Total avait fait le choix de se retirer alors que 5 milliards $ étaient sur la table. L’entreprise iranienne Petropars sera seule à continuer ce développement, mais elle ne possède ni les compétences, ni les moyens techniques. Le gisement de South Pars se trouve entre l’Iran et le Qatar. De son côté le Qatar est déjà actif et extrait le gaz avec la formule : premier arrivé, premier servi.

Des femmes ont pu assister à un match de football. Leur accès était interdit depuis la révolution iranienne. En septembre, une fan de football iranienne s’était immolée par le feu après avoir été arrêtée pour s’être infiltrée dans un stade habillée en homme. Décédée des suites de ses blessures, son geste avait provoqué un tollé général. La FIFA a également intercédé pour ce changement.


Dessin Chappatte

 

Irak

Les forces de l’ordre et des milices militaires supportées par l’Iran ont tiré à balles réelles dans la foule qui manifestait contre la corruption et un chômage endémique. Plusieurs villes ont été touchées avec plusieurs centaines de morts et 6’000 blessés.

La population demande la création d’emplois et le départ des dirigeants corrompus. Les manifestations touchent également le sud pétrolifère du pays à Bassora. Le mouvement est né sur les réseau sociaux.

L’Irak exporte plus de 3,5 millions b/j et pour l’instant cette manne pétrolière n’est pas impactée par les manifestations.

 

Qatar

Alors qu’il faisait 46,7 degrés en dehors du stade des Championnats du Monde d’Athlétisme, le nouveau stade de football Al Janoub a été inauguré. Il sera l’un des 8 stades réalisés pour la prochaine Coupe du Monde de Football en 2022. Sous chacun des 40’000 sièges soufflera de l’air conditionné.

 

Le deuxième Boum du pétrole de schiste semble plafonner

 

Les Amériques

Schiste USA

Le « Drilling Productivity Report » mensuel de l’EIA indique que la production de schiste augmentera de 58’000 b/j entre octobre et novembre contre 98’000 une année plus tôt.

L’écart entre la production des forages en activité de plus d’un mois et ceux qui sont mis en service continue de diminuer. Quand les deux lignes vont se croiser, la production aura atteint son pic. Assistons-nous à l’arrêt du boom de schiste aux USA ou est-ce que cette baisse est temporaire et liée à la chute des prix du baril ?

La pression des investisseurs pousse les producteurs de schiste à réduire leurs coûts, à générer du cash et à mettre en stand-by les forages peu prolixes. Ainsi, le deuxième boom de schiste débuté en 2016 semble patiner. Après avoir augmenté de 4,2 millions b/j. entre décembre 2010 et décembre 2014, elle plafonne à 3,9 millions b/j. depuis 2015.

Pour 2020, Goldman Sachs révise ses prévisions d’augmentation de production pétrolière américaine de 1 million à 700’000 b/j. La Banque se base sur la diminution du nombre de forages, au prix bas des marchés et également sur un déclin plus rapide des gisements.

 

Equateur

Avec la bienveillance du Fonds monétaire international (FMI), le président Moreno a décidé de supprimer des subventions des carburants d’un montant total de 1,3 milliard $. En échange, l’Equateur peut accéder à des crédits d’un montant de 4,2 milliards $. Le litre d’essence est ainsi passé en moyenne de 0,48 à 0,63$.

Du coup, un énorme mouvement social a bloqué la capitale ainsi que des puits pétroliers en Amazonie. Pour Petroamazonas sa production pétrolière a été diminuée de 30% (-165’000 b/j).

 


La nouvelle Toyota Mirai à hydrogène

 

Venezuela

Washington a vilipendé la compagnie pétrolière russe Rosneft pour continuer son travail au Venezuela. En même temps, l’administration Trump vient d’accorder un nouveau passe-droit de 3 mois aux entreprises américaines Chevron, Halliburton, Schlumberger, Weatherford et Baker Hughes pour continuer l’extraction pétrolière dans le pays alors que toutes les autres compagnies internationales sont bloquées par l’administration US.

L’extraction pétrolière aurait atteint 600’000 b/j soit le tiers d’avant les tensions actuelles.

La compagnie pétrolière, PDVSA, pourrait être reprise par le pétrolier russe Rosneft afin de rembourser les 17 milliards $ de dettes à la Russie. Pour l’instant, Nicolas Maduro a démenti ce processus.

 

Brésil

125 plages du nord-est du pays ont été touchées par une pollution pétrolière qui s’étend sur plus de 1’000 km. La compagnie nationale Petrobras prend part au nettoyage bien qu’elle assure qu’il ne s’agit pas de son pétrole. Il n’est pas improbable qu’il s’agisse de fuites ou d’un lavage d’un tanker pétrolier.

 

Dessin Chappatte

 

Asie

Japon

Toyota a dévoilé sa nouvelle version de sa voiture à hydrogène, la Mirai. La nouvelle version possède une version remasterisée de sa pile à combustible avec une augmentation de 30% de son autonomie. La Mirai avait été lancée en 2014 et seules 10’000 unités ont été commercialisées. Cette nouvelle génération sera disponible à la fin 2020 au Japon, puis aux USA et en Europe.

Toyota a également annoncé l’expérimentation d’une voiture électrique qui se recharge uniquement avec ses panneaux solaires.

Les catastrophes climatiques pèsent sur le budget du pays et poussent les dettes à un niveau record notamment pour la construction d’infrastructures afin de diminuer l’impact des inondations et des typhons.

 

La nouvelle Toyota BEV, électrique

 

Chine

Pékin a importé 10,08 millions b/j (+11% sur une année).

Sinopec pense que la demande de gaz va augmenter de 82% d’ici à 2030 notamment grâce à l’industrialisation et le besoin en énergie. Cette année la demande de gaz a augmenté de 10%.

La Chine a présenté un nouveau prototype d’hélicoptère le “Super Great White Shark”. On pourrait penser que le nom a été donné par Donald Trump. Avec une vitesse de plus de 600 km/h il serait assez petit pour passer entre les mailles du filet des radars mais assez lourd pour tirer des missiles. Le budget militaire du pays a pris l’ascenseur à 140 milliards $ encore assez loin des 696 milliards $ des américains.

En Chine, Tesla a commencé à vendre ses Model 3 «Made in China» y compris avec le système d’autopilote. Le prix de vente dépasse les 50’000$. Elon Musk a également annoncé que Tesla avait atteint un trimestre financièrement profitable.

Les ventes de nouvelles voitures sont en chute de 11% et la baisse de 2% pour les véhicules électriques.

 


Le nouvel Hélicoptère Chinois: “Super Great White Shark”

 

Afrique

Afrique du Sud

De larges pannes d’électricité ont illuminé la vie des citoyens et des entreprises locales. Eskom, l’électricien national, fait face à des coupures géantes dans ses centrales à charbon. L’économie et l’industrie locale ont déjà souffert plus tôt dans l’année.

Des années de mauvais managements, sous la présidence de Jacob Zuma, ont laissé Eskom avec des infrastructures et des finances en piteux états.

 

Nigeria

La Nigerian National Petroleum Corporation (NNPC) annonce que les sabotages sur les pipelines pétroliers ont augmenté de 115% depuis juillet avec 228 incidents.

 

Phrases du mois

Nous avons sécurisé le pétrole et ainsi une petite quantité de soldats restera dans la région. Nous avons le pétrole et nous allons le protéger jusqu’à ce que l’on décide ce que nous allons faire au futur.“ Au sujet des troupes US dans le champ pétrolier de Deir ez-Zor en Syrie. Le President Trump.

«La construction de la centrale nucléaire EPR de Flamanville aura accumulé tant de surcoûts et de délais qu’elle ne peut être considérée que comme un échec pour EDF. C’est Une perte de compétences généralisée.“  Jean-Martin Folz

Les personnes libérales protègent les personnes. Celles qui sont “politiquement correctes” protègent les sentiments.” Bill Maher.

 

Sources: avec Tom Whipple d’ASPO USA et Resilience.org  et l’humour des chroniques matinales de Thomas Veuillet Investir.ch, des images de Patrick Chappatte et toutes les informations diverses et variées, récoltées dans différents médias à travers le monde.

L’entier de la revue sur 2000watts.org

Voir toutes les Revues Mensuelles

20% des Majors Pétrolières, 35% du CO2 mondial

Alors que l’industrie pétrolière s’est rendue à Londres pour la 40ème réunion d’Oil and Money, les participants ont a été accueillis par les militants d’Extinction Rebellion. Les grands responsables des entreprises pétrolières mondiales ont réagi de manière assez maladroite. (Un prochain article suivra).

Mais qu’en est-il des émissions de CO2 dégagés par les producteurs pétroliers et de gaz? Le centre Climate Accountability Institute a en effet montré comment les 20 entreprises qui exploitent le pétrole et le gaz produisent près 35% des émissions de carbone et de méthane dans le monde. A elles seules, elles ont généré près de 480 milliards de tonnes de CO2 depuis 1965.


 

Le 90% des émissions produites par ces grandes firmes proviennent de l’utilisation de leurs produits et 10% seulement de leur production.

Le classement

1. Saudi Aramco (59.26 milliards de tonnes de CO2)
2. Chevron (43.35)
3. Gazprom (43.23)
4. ExxonMobil (41.90)
5. National Iranian Oil Co (35.66)
6. BP (34.02)
7. Royal Dutch Shell (31.95)
8. Coal India (23.12)
9. Pemex (22.65)
10. Petróleos de Venezuela (15.75)
11. PetroChina (15.63)
12. Peabody Energy (15.39)
13. ConocoPhillips 15.23)
14. Abu Dhabi National Oil Co (13.84)
15. Kuwait Petroleum Corp (13.48)
16. Iraq National Oil Co (12.60)
17. Total SA (12.35)
18. Sonatrach (12.30)
19. BHP Billiton (9.80)
20. Petrobras (8.68)

 

 

Energies, Economie, Pétrole: Revue Mondiale Septembre 2019

Le 1er de chaque mois, retrouvez un tour du monde des Energies. A l’agenda:
– Arabie Saoudite: La moitié de la production pétrolière bloquée par des drones
– USA: Des villes vont interdire l’utilisation du gaz naturel
– Japon: Toyota travaille sur une voiture rechargeable avec le solaire
– Russie: La centrale nucléaire flottante Akademik Lomonosov est arrivée
– Suisse: L’Union Pétrolière change de nom pour être plus sexy
– Canada: 500’000 personnes marchent à Montréal pour le climat
– Algérie: Le pays augmente fortement sa consommation de pétrole.
– Hollande: Le gouvernement exonère d’impôts Shell malgré des milliards de bénéfices.


 

Encore un mois de folie pétrolière. L’Arabie Saoudite a été attaquée par des drones, des millions de personnes descendent dans les rues à travers le monde pour le climat et l’Economie tousse. Il y a une année, le baril se vendait à 86,74 $ à Londres.

Finalement après un pic après l’attaque contre l’Arabie, le baril est retombé pour terminer à 60,27$ à Londres (fin août 59,09$). Du côté de la grande pomme à New York on le retrouve au même endroit à 55,20$ (55,09$$ fin août).


Prix du baril de Brent à Londres (août-sept 2019).
Le pic correspond à l’attaque contre les installations de l’Arabie Saoudite

 

OPEP

Pour 2020, le cartel révise ses prévisions de la demande pétrolière à 1,08 million barils/jour (b/j) notamment à cause de la baisse de la croissance économique mondiale de 3,2 à 3,1%.

De son côté, l’EIA, l’agence fédérale de l’énergie américaine, estime que la demande augmentera de 1,4 million b/j et que les USA vont extraire 13,23 millions b/j en 2020 soit 1 million b/j de plus que cette année.

 

ONU & Finance

Pendant que Greta Thunberg posait la question «comment osez-vous» dans les contreforts de la cession du Climat à l’ONU à New York, une session parallèle se tenait avec les grandes entreprises gazières et pétrolières sous la houlette de la Oil and Gas Climate Initiative.

Ainsi les ExxonMobil, Saudi Aramco, Total, etc. ont souligné qu’elles travaillent afin de réduire les émissions de CO2 et de méthane, mais qu’elles doivent également extraire plus de pétrole pour soutenir la croissance économique. Ne trouvez-vous pas cela mignon?  La question est de savoir qui est l’auteur originel de cet oxymore: les pétroliers ou les dirigeants des pays?

Selon la Rainforest Action Network, 33 banques internationales (dont l’UBS, Crédit Suisse, BNP, Société Générale, Crédit Agricole) ont injecté 654 milliards $ dans 1’800 entreprises pétrolières en 2018 soit le 70% des besoins financiers des pétroliers. Dans ce palmarès, JPMorgan Chase détient le record avec 195 milliards $ devant Wells Fargo, Citi et Bank of America. Confrontées à ces chiffres, les grandes banques indiquent leurs efforts dans les énergies renouvelables. JPMorgan a ainsi conclu 90 accords avec les pétroliers et 5 avec les énergies renouvelables. Effectivement 5 sur 95, c’est vraiment un bel effort!

Selon le Guardian, 100 entreprises sont responsable de 71% des gaz à effet de serre. Voir la liste ici.

 

Energies renouvelables

En 2018, les investissements dans les énergies renouvelables dans les pays en voie de développement (147,1 milliards $) ont dépassé ceux des pays riches (125,8 milliards $) selon l’ONU.

 

Graphique du Mois
La capacité d’extraction pétrolière supplémentaire par pays


En noir: Capacité minimale. Bleu: capacité maximale
(en million de barils/jour)

 

Les pays phares du Mois

Arabie Saoudite

L’Arabie Saoudite fait l’unanimité pour figurer au sommet du hit parade de ce mois. Pour rappel, 17 drones ont divisé par deux la production pétrolière du pays. Badaboum ! Une poignée de drones à 15’000$ a démystifié le mythe de la forteresse pétrolière saoudienne et de son champion Saudi Aramco.

Les centres de traitement du brut lourd à Abqaid et Khurais, qui permettent de transporter et d’exporter l’or noir, ont été mis hors service.

Sans perdre son éternel sens de l’optimisme, il n’aura fallu que 3 jours au nouveau ministre de l’Energie pour clamer que tout était déjà rentré dans l’ordre. En réalité, l’usine pourrait être à 100% opérationnelle d’ici à la mi-octobre. Une grande partie de la production a pu être redémarrée à la fin septembre selon le gouvernement. A voir les premières images de l’attaque, c’est une prouesse.

Cet incident tombe mal car la famille royale planifiait justement la vente de 10% de Saudi Aramco, l’entreprise pétrolière nationale. L’objectif est de ramener entre 130 et 200 milliards $ dans les coffres du pays. Il semble que l’IPO, prévue en 2020, va devoir être retardée de quelques mois.

La production pétrolière de l’Arabie Saoudite était de 9,83 millions b/j en août. Le pays compte 12% de chômage et il faudrait un baril à 85$ pour équilibrer les comptes.

 

Visionner l’interview,  Télévision Suisse Romande: Téléjournal du 16 septembre 2019

 

Le demi-frère du Prince régnant Mohammed bin Salman (MbS), Abdulaziz bin Salman a été nommé à la tête du ministère de l’Energie. Il remplace l’ancien PDG de Saudi Aramco Khalid al-Falih. Ce changement raisonne comme un choc dans l’industrie pétrolière mondiale. De plus, cette nomination casse l’imperméabilité entre le pétrole et la famille royale.

Avant la mise sur le marché de 10% des actions de Saudi Aramco, le Prince Mohammed bin Salman, a également nommé Yasir al-Rumayyan actuel responsable du fonds souverain comme nouveau PDG. Ce proche du Prince sera responsable du bon déroulement de l’opération.

 

USA

La ville de Berkley, Californie, est la première ville à interdire l’utilisation du gaz pour le chauffage et la cuisine dans les nouveaux bâtiments. Les émanations de méthane, 28 fois plus dangereuses pour le climat que le CO2, sont la cause de cette décision. Los Angeles, Seattle et une cinquentaine d’autres villes pourraient prendre le même chemin. Cette décision est d’autant plus forte que la grande majorité des maisons américaines sont chauffées au gaz naturel et que grâce au gaz de schiste les tarifs sont particulièrement bas.

Jeremy Grantham, 80 ans, milliardaire de Wall Street, a décidé d’allouer 98 % de sa fortune, soit un milliard $, pour le climat. Selon lui, l’économie basée sur le pétrole va tôt ou tard imploser et il faut désormais miser sur les énergies vertes.

Donald Trump et Joe Biden se trouvent dans une affaire rocambolesque alors qu’une procédure de destitution est lancée contre le président. L’histoire débuta alors que le fils du candidat démocrate Joe Biden, Hunter Biden intégra le commité de direction de la compagnie gazière ukrainienne Burisma Holdings avec un modique salaire de 50’000$ par mois. Cette nomination entrait en conflit d’intérêt alors que Joe Biden était vice-président des USA. Le procureur ukrainien Viktor Shokin décida d’enquêter sur des soupçons de corruption. C’est alors que Joe Biden intervint pour demander (et obtenir) au président Petro Porochenko la destitution de son procureur. La suite de cette aventure se prolongera dans les semaines à suivre.

Enfin une excellente nouvelle! Le conseiller à la sécurité nationale John Bolton a été licencié. Ce sombre personnage va-t-en-guerre a plombé les relations avec la Corée du Nord, la Russie, l’Iran et l’Afghanistan. Son départ va détendre l’atmosphère sur certains dossiers.

Uber a généré 3,16 milliards $ de chiffre d’affaires et perdu 5,2 milliards. De 41$, à son lancement, l’action touche les 31$.

Dans la course à la présidence de 2020, les démocrates Joe Biden, Elizabeth Warren et Bernie Sanders proposent d’exclure le gaz naturel dans leur plan «net-zero carbon economy 2030-2050». Si le gaz naturel émet moins de CO2 que le charbon où le pétrole, il est nettement plus prolixe en méthane (lire article). Le lobby gazier a riposté avec une campagne de publicité afin de vanter la flexibilité du gaz dans la cuisine ainsi que des coûts abordables.

 

Publicité Donald Trump vs Joe Biden.
Le président Trump n’aura pas tardé à utiliser des spots publicitaires pour se défendre.

 

Europe

Russie

Le Ministre de l’Energie, Alexander Novak, estime que la Russie possèderait pour 1’200 milliards $ de réserves pétrolières soit le double des chiffres de l’année dernière. Les réserves de gaz sont estimées à 221 milliards $ à 15’000 milliards m3.

La première centrale nucléaire flottante russe, l’Akademik Lomonosov, est arrivée à Pevek, son port de destination sur la presqu’île de Tchoukotka en Arctique. Ses deux réacteurs nucléaires permettront d’approvisionner en électricité, en chaleur et en eau désalinisée les régions russes reculées ainsi que les installations pétrolières et gazières. Le réacteur sera mis en service d’ici à la fin de l’année.

 

Allemagne

Angela Merkel annonce des dépenses de 54 milliards € pour aider les entreprises et les citoyens à réduire leurs consommations énergétiques notamment dans les transports. L’objectif est de diminuer, d’ici à 2030 les émissions de CO2 de 55% par rapport à 1990.

Dans la proposition actuelle, les entreprises qui vendent du pétrole, du charbon et du gaz devront acheter des certificats afin d’effacer les émissions de CO2. Le prix de la tonne de CO2 sera basse, ou ridicule c’est selon, à 10€ en 2021 pour progresser à 35€ en 2025. Martin Kaiser résume assez bien la situation: «Si vous faites confiance à ces mesures, vous pourriez également sauter d’un parachute avec un cornet en plastique en guise de parachute.»

Le premier grand procès de consommateurs du “Dieselgate” a débuté contre Volkswagen. Des centaines de milliers de clients demandent réparation pour leurs voitures diesel truquées. Les dirigeants de VW, Hans Dieter Pötsch, Martin Winterkorn et Herbert Driess pourraient être condamnés dans le scandale des moteurs truqués et pour avoir caché ces informations aux actionnaires. Les 3 dirigeants connaissaient le système mis en place pour truquer les moteurs diesels.

 

Un peu de douceur dans un monde de brutes. Photo Dick van Duijn

 

France

«On est en confiance ! » L’optimisme de Régis Clément d’EDF, sur les problèmes de soudures sur 6 réacteurs nucléaires, fait plaisir à voir. Même si la filiale, Framatome n’a pas respecté certaines procédures sur certaines soudures des générateurs de vapeur, tout va pour le mieux du monde dans les centrales du Blayais, Gironde ; Bugey, Ain ; Fessenheim, Haut-Rhin ; de Paluel, Seine-Maritime et Dampierre, Loire ainsi que de l’EPR en construction de Flamanville.

EDF penche sur la séparation de ses activités en deux (Bleu et Vert) dans un plan nommé «Hercule». L’entreprise est en quasi état de faillite avec 37 milliards € et plus du double en ajoutant les emprunts obligataires.

Le Bleu permettra de basculer l’entier de la dette sur l’Etat et d’y transférer tous les risques avec des actifs dangereux.
Le Vert deviendra une tirelire afin de rapatrier les profits et de générer des dividendes importants.

Dans le détail, EDF Bleu deviendrait une structure 100% publique, qui comprendrait les actifs à risque comme le nucléaire, les barrages hydroélectriques, peut-être les centrales à gaz et le gestionnaire du réseau de transport d’électricité (RTE).
De l’autre, EDF Vert regrouperait la branche commerce avec la possibilité de fixer les tarifs à sa guise. Elle fournira l’électricité aux clients, s’occupera des énergies renouvelables, des services et Enedis (ex-ERDF) ainsi que du très lucratif réseau de distribution d’électricité.

 

Suisse

Le suisse n’est pas un grand manifestant. Il est difficile de le tirer hors du lit pour battre le pavé afin de défendre une cause. Alors de croiser de 100’000 personnes à Berne pour une marche pour le climat, l’événement est historique. Les élections du mois d’octobre pourraient entrainer un vote de ras-le-bol sur la passivité climatique et énergétique de la Suisse.

Le prédateur et géant électrique BKW (Forces Motrices Bernoises) explose son bénéfice et espère générer 370 millions frs de bénéfices avant impôts et amortissements en 2019.

Corolaire à ce succès, le conseil d’administration a décidé de se partager une partie de ce bénéfice. La Directrice, Suzanne Thoma s’est accordé une modeste augmentation de 700’000 frs (630’000 €) pour arrondir son salaire à 2 millions (1,8 millions €). Les autres membres de la direction ont eu le succès plus modeste avec une augmentation de 750’000.

Ces bons chiffres confortent la stratégie prédatrice de Suzanne Thoma qui rachète les entreprises qui lui font de l’ombre pour ensuite les fermer. Cette stratégie et les salaires sont approuvés par le canton de Berne, actionnaire principal.

Pour être plus sexy, le lobby pétrolier «Union Pétrolière Suisse» a changé son nom en Avenergy Suisse. Le terme «Avenergy Suisse» désigne l’«avenir» de l’énergie en Suisse selon son directeur Daniel Hofer. <insérez un gros éclat de rire ici>
A titre personnel, je me réjouis de découvrir leur nouveau papier à entête. Si vous avez le toupet de présenter des informations qui ne vont pas dans le sens de leur communication, vous avez une grande chance de recevoir une lettre de la part de leur avocat maison.

En Suisse, sur le 1,8 millions d’habitations, 50% se chauffent au diesel (mazout, fioul) et 25% au gaz.

Le prix des aliments bio sont 1,6 fois plus chers que les produits traditionnels. Cette différence vient en grande partie des marges des supermarchés Coop et Migros. Au lieu de prendre une marge standard de 25 à 30%,  elle grimpe entre 50 et 70% pour le bio.

Les fonds destinés à la désaffection des centrales nucléaires et la gestion des déchets radioactifs se montent à 7,5 milliards de francs (6,7 milliards €) à la fin 2018 contre 7,7 à la fin 2017.

 

La Suisse ne va pas interdir l’utilisation du Glyphosate
Dessin: Chappatte

 

Angleterre

EDF augmente à nouveau son budget et son retard pour la construction de deux centrales nucléaires EPR de Hinkley Point C. L’ardoise grimpe de +2,6 milliards € à 20,5 milliards €. Comme EDF prend tous les coûts à sa charge, les impôts des français essuieront les dépassements. La date d’ouverture est repoussée de 15 mois à 2026. Les actions d’EDF sont en baisse de 28% depuis janvier.

Après un tremblement de terre de 2,9 sur l’échelle de Richter, le pétrolier Cuadrilla a dû cesser ses opérations de forage schiste à Blackpool. Cette secousse fut la plus forte jamais enregistrée en Angleterre pour un forage de schiste. Officiellement, le gouvernement autorise des tremblements de 0,5 sur l’échelle de Richter. Une semaine avant cette secousse, Cuadrilla avait demandé d’élever cette limite. Aucune date n’a été donnée pour la reprise des travaux. Au total, la British Geological Survey a enregistré 132 secousses sur le forage.

Le 11 août, les émanations de méthane (un gaz à effet de serre 28 fois plus virulent que le CO2) ont dépassé de 40 fois la moyenne sur le site de forage de schiste de Third Energy dans le North Yorkshire selon l’Agence de l’Environnement. Des pointes de 60 milligrammes par m3 ont été mesurées au lieu de 1,41 mg/m3.

 

Hollande

Le pétrolier Shell est exonéré d’impôts dans le paradis fiscal hollandais habituellement très favorable aux multinationales.

Ainsi avec des bénéfices fluctuants entre 2 et 55 milliards $, Shell ne paie pas d’impôts. Devant le tollé, le gouvernement du libéral Mark Rutte est en train d’étudier la possibilité de changer de cap.

 

Asie

Japon

Toyota Motor, Sharp et le NEDO sont en phase de développement d’une voiture à énergie solaire qui pourrait, théoriquement, se passer de toute recharge.

Toyota a lancé les premiers tests de ce nouveau prototype en juillet. Les panneaux solaires Sharp offrent un rendement de près de 34%, contre une moyenne de 20% pour les panneaux traditionnels. Les cellules solaires ont une épaisseur de 0.03 mm et peuvent donc se placer sur davantage de surface du véhicule, comme les parties incurvées, le capot ou le hayon. La voiture pourrait effectuer 50 km par jour. Ce système permettra également de contourner la mainmise de la Chine sur les terres rares pour la production de batteries.

Le ministre japonais de l’Environnement, Yoshiaki Harada, considère qu’il est inévitable de rejeter en mer l’eau pleine de tritium stockée dans les réservoirs de la centrale nucléaire de Fukushima. «D’ici à deux ans, il n’y aura plus assez de réservoirs pour stocker cette eau que personne ne sait traiter.» Une solution qui inquiète mais qui est envisagée depuis longtemps. Suite à cette déclaration, le brave ministre a été limogé.

 

Chine

Le plus grand importateur de pétrole au monde, dépend à 18% du brut livré par l’Arabie Saoudite. En 2019, la Chine va importer 72% de son pétrole. Les attaques sur les installations de Saudi Aramco ont dû créer un certain froid dans le dos des dirigeants chinois.

La ligne de chemin de fer Haoji Railway va être inaugurée ce mois. D’un coût de 27 milliards $, elle va pouvoir transférer 200 millions de tonnes de charbon produit dans le nord du pays dans les centrales du sud du pays. La Chine consomme le 50% du charbon mondial.

Suite à la forte diminution des subventions sur les voitures électriques, les ventes de voitures électriques sont en forte baisse en juillet et en août. Corolaire à cette baisse, les prix du lithium ont chuté de 30% en une année et certains producteurs ne sont plus rentables.

Le bras de fer entre Pékin et Washington continue. De nouvelles rencontres sont prévues en octobre.

 

Inde

Durant la conférence sur le climat à l’ONU, le premier ministre Narendra Modi a annoncé l’ambition d’ajouter 450 GigaWatts d’énergies renouvelables et que l’objectif de 175 GW pour 2022 est sur les rails.

Sur le terrain, l’Inde n’a ajouté que 6,5GW d’énergie solaire entre 2018 contre 9,4 en 2017. Pour cette année, seuls 1,4 GW ont été installé durant le premier trimestre.

 

Dessin Chappatte

 

Les Amériques

Schiste Américain

L’EIA, (Energy Information Administration Américaine) prévoit un niveau record d’extraction de schiste pour le mois d’octobre à 8,843 millions b/j. Le Bassin Permien augmentera sa production de 71’000 b/j à 4,485 millions b/j ce qui en fait le gisement pétrolier le plus important au monde.

Cependant, si l’Agence américaine est toujours très enthousiaste sur ses chiffres, elle peine à confirmer la croissance dans les autres champs de schiste à travers les USA.

Si le prix du baril devait remonter, il n’est pas improbable que les producteurs exploitent des forages creusés mais non encore exploités. Pressé par les investisseurs, qui demandent un retour sur investissement, certains pétroliers attendent que les prix de vente augmentent avant d’extraire l’or noir.

 

Canada

Plus de 500’000 personnes ont participé la marche du climat à Montréal en présence de Greta Thunberg et du premier ministre Justin Trudeau. Si la présence de la première s’explique, la présence du deuxième peine à trouver une explication.

Alors que le schizophrénique Premier Ministre Trudeau se pavane à Montréal, il vient d’approuver la construction du controversé pipeline Trans Mountain afin de faire transiter le pétrole canadien vers les USA. Ottawa espère que les 590’000 b/j transiteront dès 2022.

Pour le fameux pipeline Keystone XL, l’horizon semble également se dégager. Une cour du Nebraska accepté une route alternative. Une cour du Montana doit maintenant examiner le cas.

Deux phrases lues dans les médias lors de la marche à Montréal :
« Nous ne sommes pas à l’école aujourd’hui, vous n’êtes pas au travail aujourd’hui, parce qu’il y a urgence et nous ne resterons pas les bras croisés ».
«Cette semaine, les leaders du monde entier se sont réunis à New York. Ils nous ont déçus une fois de plus avec leurs paroles creuses et leurs plans insuffisants

 

Venezuela

La production pétrolière continue sa lente glissade à 712’000 b/j en août contre 755 en juillet. Les nouvelles sanctions américaines ont bloqué les livraisons au chinois CNPC (China National Petroleum Company). Les importations de la Chine ont diminué de 62% depuis juillet. Pékin s’éloigne de Caracas, mais comme la nature a horreur du vide, Moscou a pris le relai.

Le Président Maduro est parti en Russie pour rencontrer son allier Vladimir Poutine. Lors de la dernière rencontre, en fin d’année 2018, Moscou avait apporté dans ses bagages la rondelette somme de 5 milliards $. Actuellement le Russe Rosneft s’occupe de 66% des exportations du pays.

 

Dessin Chappatte

 

Moyen Orient

Iran

L’Angleterre, la France et l’Allemagne se sont joints aux USA afin de condamner l’Iran pour l’attaque contre les installations pétrolières de l’Arabie Sadoudite.

Téhéran a mis à l’œuvre de nouvelles centrifugeuses pour accélérer l’enrichissement de son uranium, selon l’Agence internationale de l’énergie atomique (AIEA). L’Iran augmente son stock d’uranium enrichi. Depuis juillet, il dépasse la limite (300 kg) fixée par l’accord de Vienne mais dénoncé par Donald Trump.

Les USA ont renforcé les sanctions contre l’Iran notamment envers la Banque Centrale Iranienne. Il semble peu probable que ces nouvelles sanctions soient impactantes car toutes les banques ont coupé leurs relations avec les banques iraniennes.

Les exportations pétrolières de l’Iran seraient estimées entre 600 et 800’000 b/j. Douze mois auparavant, l’Iran exportait plus de 2 millions b/j. Malgré les sanctions américaines, Téhéran est passé maître dans la dissimulation des routes de ses tankers.

Téhéran a annoncé la libération du pétrolier anglais Stena Impero. Le bateau avait été saisi le 19 juillet en représaille du pétrolier iranien saisi par les Anglais à Gibraltar. Comme les anglais avaient relâché leur proie en août, les iraniens ont fait de même.

 

Climat Change : what do you want me to say. Financial Times

Afrique

Ouganda

Le Russe Rosatom a battu le Chinois CNNC (China National Nuclear Corporation) afin de de développer un programme nucléaire dans le pays avec la production d’électricité. L’uranium proviendra des mines du pays selon le président Yoweri Museveni.

L’Ouganda possède du pétrole découvert en 2006. Il pourrait y avoir de l’uranium en quantité suffisante pour générer son électricité.

Rosatom est actuellement en discussion avec le Kenya, la Tanzanie, l’Egypte, le Maroc, le Nigeria et la Tunisie.

 

Algérie

Durant les 6 premiers mois de l’année, la consommation d’essence a augmenté de 1,3% pour atteindre 1,91 million tonnes. Idem pour le diesel, 5,16 millions de tonnes + 4,9%  soit + 3,9% par rapport à la même période de l’année 2018. Au total, les algériens ont consommé 3,9% de pétrole en plus.

 


Le renvoi de John Bolton de la Maison Blanche. Dessin Chappette

 

Phrases du mois

« Si nous n’avons pas de planète, nous n’allons pas avoir un très bon système financier.» James Morgan, PDG Morgan Stanley. (à la question, est-ce que le changement climatique va poser un risque sérieux au secteur financier).

«Défiler tous les vendredis pour dire que la planète brûle, c’est sympathique… Je préfère que tous les vendredis on fasse de grandes opérations de ramassage sur les rivières ou les plages corses…. Qu’ils aillent manifester en Pologne ! » Emmanuel Macron.

A vouloir étouffer les révolutions pacifiques, on rend inévitable les révolutions violentes.” JFK

« Vous pouvez mettre autant d’ordinateurs que vous voulez dans les écoles. La réalité, c’est qu’un ordinateur ou une tablette ne transformera jamais un cancre en bon élève. » Charles Sannat auteur du livre : La fabrique du crétin digital.

Pour voir les revues mensuelles précédentes.

 

 

Des drones paralysent le Pétrole d’Arabie Saoudite

Les Houthis du Yémen ont revendiqué l’attaque de 2 sites pétroliers stratégiques en Arabie Saoudite. Il semble qu’une dizaine de drones auraient touché la plus grande station de pétrole brut capable de gérer plus de 7 millions barils par jour (b/j) à Abqaiq ainsi que le champ pétrolier de Khurais à 750 km de la capitale Riyad. Ces petits engins ont réussi à paralyser la moitié de la production pétrolière du pays.

Au-delà d’imaginer qui est le responsable et quelle sera l’influence sur les cours du baril, il est intéressant de s’attarder sur l’impact de cette attaque au sein du Royaume.


 

Etrangement, cet incident est intervenu une semaine après l’annonce du Prince hériter, Mohamed bin Salman de nommer son demi-frère, le Prince Abdulaziz bin Salman, Ministre de l’Energie, afin de remplacer l’ancien ministre, le puissant Khalid al-Falih. L’objectif est la mise en vente les 10% des actions de la major pétrolière nationale Saudi Aramco d’ici à 2020 et de garder dans les mains familiales le processus.

L’opération devrait rapporter plus de 100 milliards $ au pays et aider au financement de la transition d’après-pétrole de l’Arabie.

Il va sans dire que cette poignée de drones va refroidir l’enthousiasme des investisseurs. Même si la major a engrangé plus de 110 milliards $ de bénéfices en 2018, l’opération n’est pas anodine et la prime de risque devra être payée par Riyad.

 

Les attaquent deviennent chirurgicales

Au-delà de toute spéculation sur les auteurs Houthis, l’Iran, ou une autre organisation, (l’histoire montre que l’évident n’est souvent pas la bonne piste), on constate que les attaques de drones augmentent en précision, que les cibles choisies sont de plus en plus stratégiques et les dégâts financiers augmentent. D’une forteresse, l’Arabie Saoudite s’est transformée en château de sable, menacé par des engins qui ne coutent qu’une dizaine de milliers de $.

Ainsi le 14 mai, une attaque de drones, dans la région de Riyad, avait touché deux stations de pompage d’un oléoduc. Le 17 août, dix drones avaient provoqué un incendie dans le champ de Shaybah.

Les drones utilisés, de type UAV-X iranien, ont l’avantage de passer entre les mailles des boucliers anti-missiles américains Patriot. Leur portée, de plusieurs centaines de km à 1’500 km, devient une menace sérieuse sur tout le territoire. Sans capacité GPS, les drones utilisent probablement une latitude et une longitude spécifiques pour toucher leurs cibles et ne peuvent pas être contrôlés une fois hors de portée radio.

Là où un missile serait intercepté, le drone passe allègement entre les mailles. Actuellement, seul le système de défense antiaérienne russe Pantsir S-1 se préoccuperait de ce genre d’engins.

 

Saudi Aramco est le moteur de l’Economie de l’Arabie Saoudite

L’attaque de ce weekend dévoile la faiblesse du système pétrolier saoudien. En centralisant les processus et en mettant la moitié de ses oeufs dans le même panier, la centrale d’Abqaid se relève comme le tendon d’Achile de Riyad.

Si la quantité permet de réduire les coûts, sa taille a le potentiel de paralyser le pays. Ainsi avec quelques drones, la moitié de la capacité de production du pays est à terre. Les réparations pourraient durer de quelques jours à plusieurs semaines et les réserves devraient suffire à combler ce vide. Cependant, il n’est pas illusoire de penser, que d’autres drones pourraient infliger des dégâts encore plus sérieux.

A n’en pas douter, ces drones vont être une monnaie d’échange utilisée par les Houthis, l’Iran ou une autre organisation. Dans les mois qui viennent, une inflexion devrait se produire dans la guerre au Yémen ou dans la position des américains face à Téhéran. Reste à connaître l’avis de Donald Trump, lui qui vient justement de se séparer de son va-t-en-guerre John Bolton.

Ces attaques montrent également la fragilité de l’équilibre géopolitique au Moyen-Orien. Avec l’embargo américain, l’Iran devait ressortir affaibli et le grand perdant des pays producteurs de pétrole au Moyen-Orient.

Aujourd’hui, Riyad et Téhéran se retrouvent à nouveau sur la même ligne de départ, alors qu’en Occident, nous faisons le plein de nos voitures avec la même insouciance.

Energies, Economie, Pétrole: Revue Mondiale Août 2019

Le 1er de chaque mois, retrouvez un tour du monde des Energies. A l’agenda:

– Angleterre: Gros tremblement de terre causé par les forages de schiste
– Groenland: Donald Trump propose de racheter l’île
– USA: Le pétrole schiste serait-il en train de plafonner?
– Russie: Un nouveau moteur nucléaire de missile explose: 5 morts
– Australie: Une campagne de 4 millions $ pour vanter les mérites du charbon
– Russie: Akademik Lomonosov: la première centrale nucléaire flottante
– Allemagne: La croissance de l’éolien est en chute libre. 40 milliards pour quitter le charbon.
– Floride: L’ouragan Dorian fonce sur la résidence du président Trump.


 

Quel mois! Entre les facéties du président Trump, l’écran de fumée du G7, un président brésilien sans filtre, l’explosion d’un missile à propulsion nucléaire, comment voulez-vous que le Pétrole trouve une place dans ce monde. Du coup, il boude et passe sous la barre des 60$, pour être précis à 59,09$ à Londres (fin juin 66,60$). A New York, il s’est caché à l’étage 55,09$ (59,36$ fin juin).

 

Graphique du Mois
L’extraction de pétrole conventionnel n’a pas augmenté depuis 2005.
Toute la croissance est due aux forages en eau profonde, les sables bitumineux et le schiste
Source: EIA
Finalement, il y a moins de pétrole et nous n’avons pas plus d’idées.

 

Charbon

Les 20 pays les plus riches du monde du G20, allouent 64 milliards $ de subsides pour l’extraction ou l’utilisation du charbon.

 

 

Les pays phares du Mois

Russie

Une explosion dans une base de lancement de missiles a fait 5 morts. Un test d’un nouveau moteur à propulsion nucléaire serait à l’origine de cet accident, qui a fait augmenter les niveaux radioactifs de strontium, de baryum et de lanthane. Si la Russie avait d’abord annoncé la panne mystérieuse des stations de mesures radioactives, l’agence nationale Rosguidromet a finalement confirmé que les niveaux ont été multipliés par 16 dans les environs de Nyonoksa.

 

 5 morts dans l’explosion d’un missile à propulsion nucléaire

 

Pour la première fois en 10 mois, les exportations de charbon russe vers l’Europe sont en diminution (-4,3% alors que le prix a chuté de 41,7% durant les 12 derniers mois.

Igor Sechin, CEO de Rosneft, le plus grand producteur pétrolier russe, ainsi que le propriétaire de pipelines Transneft, Nikolai Tokarev, se chamaillent publiquement sur l’épisode de pétrole contaminé transporté depuis le Druzhba. Plusieurs dizaines de millions de barils de pétrole ne peuvent être traités par les raffineries européennes.  Le suspect pourrait être l’entreprise PKN Orlen, de Roman Ruzhechko, qui s’occupe également de transporter de pétrole par pipeline. Ce dernier aurait demandé l’asile politique à la Lituanie.

Après 10 années de construction, Rosatom annonce la réalisation de sa première centrale nucléaire flottante : l’Akademik Lomonosov. Des remorqueurs vont tracter cette barge pour un voyage de 5’000 km dans la région reculée de Chukotka, Sibérie ou les mineurs d’or et de cuivre vont bénéficier de cette énergie. L’Akademik produira également de l’électricité pour les barges pétrolières. Rosatom assure que la sécurité est totale et la centrale insubmersible. Il n’y a que les mauvaises langues qui peuvent se demander ce qui pourrait mal se passer avec une centrale nucléaires sur l’eau.

La centrale flottante est équipée de deux petits réacteurs nucléaires de 35 mégawatt KTL-40 S et compte 340 employés dont 80 permanents. Après la série Chernobyl, HBO pourrait avoir trouvé une suite.

 

 La Centrale nucléaire Akademik Lomonosov

 

Iran

Gibraltar a libéré le tanker pétrolier iranien malgré les demandes des USA. Le navire était suspecté de contenir du pétrole à destination de la Syrie. En représailles, l’Iran a également saisi deux tankers anglais.

L’Iran a annoncé avoir dépassé les limites d’enrichissement nucléaire imposées par l’accord dénoncé par les USA. Une rencontre extraordinaire s’est déroulée à Vienne avec les autres signataires: la France, l’Angleterre, l’Allemagne, la Chine, la Russie. Aucune fumée blanche n’est actuellement sortie de la cheminée.

Durant le G7 et avec une mise en scène soignée, le président Macron a proposé de mettre les USA et l’Iran autours de la même table. L’idée est de permettre à l’Iran de pouvoir augmenter ses exportations pétrolières et d’entrer des devises pour ensuite débuter les nouvelles négociations avec Trump.

Washington a essayé de monter une coalition afin d’assurer le passage des navires dans le détroit d’Ormuz. Pour l’instant, à part pour l’Angleterre et Israël, la demande est restée lettre morte.

Après la sécheresse de 2018, les inondations du printemps ont démultiplié la production de céréales dans les régions touchées. L’Irak, qui a subi le même sort, a également vu des niveaux de productions supérieurs.

 

Groenland

Dans un remake du film “Proposition Indécente“, Donald Trump a proposé d’acheter le Groenland au Danemark. Stratégiquement placée et grâce à la fonte des glaciers qui la recouvrent, l’île contiendrait de grandes quantités de terres rares, de pétrole, de gaz et d’uranium. Accessoirement, elle compte également des humains.

La première ministre du Danemark, Mette Frederiksen, a évidemment balayé cette option même si elle bouscule la relation du Danemark avec les habitants de l’île.

Dans la foulée, Donald Trump a annulé sa visite prévue au Danemark début septembre.

La nécessité d’obtenir des matières premières cruciales à l’Economie et à l’industrie Militaire vont de plus en plus attiser les convoitises de certains états (Chine, Russie, Inde) et les grandes multinationales.

Une semaine après cette demande, le pays a chargé un bateau en direction du Canada avec 42’000 tonnes d’ilménite pour la production de titane.

La réaction du Président Américain, d’annuler sa visite, soulève la question: “2019 : est-ce la bonne année pour que les adultes se comportent comme des enfants et les enfants comme des adultes ?”

 

Dessin Chappatte

 

Dans le reste du Monde

Les Amériques

Schiste Américain

Les pétroliers de schiste sont en train de réduire les coûts financiers avec l’ambition de générer des profits de plus en plus demandés par les investisseurs. Schlumberger et Halliburton procèdent à des licenciements et se délestent des outils d’extractions inutilisés.

Le nombre de derricks en fonction a diminué de 11% cette année selon Baker Hughes.

Selon Kayrros, l’utilisation d’eau et de sable dans le Bassin Permien est 23% plus élevée que selon les estimations soit 47,5 milliards de litres d’eau et 4,14 milliards de kg de sable supplémentaires. L’agence prétend que 1’100 forages n’ont pas été annoncés par les pétroliers et dénombre 6’394 forages au lieu de 5’272. Si cette information est confirmée, cela signifie que la production moyenne par forage, dans le plus grand bassin de schiste américain, est plus basse qu’annoncée.

Pour connaître l’état du schiste américain, il est intéressant de se pencher sur des acteurs en amont comme Caterpillar. Au deuxième trimestre 2019, le constructeur de machines de chantier a vu une baisse de 11% de ses revenus dans le pétrole et le gaz et une baisse de la demande d’équipement dans le Bassin Permien, le plus grand gisement de schiste aux USA. L’américain parle d’une décélération de la croissance dans ce gisement.

 

USA

La production pétrolière américaine a reculé à 11,3 millions b/j soit une baisse de 1 million de b/j et au plus bas depuis octobre 2018. Les prix bas du baril et la pression des investisseurs qui rechignent à continuer à couvrir les pertes financières influencent ce mouvement.

L’administration Trump propose d’abolir la réglementation Obama sur les émissions de méthane lors de l’extraction de gaz et de pétrole de schiste. Au niveau mondial, entre 30 et 60% de la hausse des émissions de méthane provient du gaz de schiste des USA. Les économies réalisées par les producteurs sont estimées à 19 millions $/an pour des fuites de 370’000 tonnes de méthane/an.

BP, Shell et ExxonMobil se sont opposés à ce changement car il crée un dégât d’image important sur le gaz et il pourrait attirer l’attention des gouvernements étrangers pour limiter les importations de gaz américain. Le méthane, 27 fois plus virulent que le CO2, relègue le gaz naturel comme la pire énergie fossile pour le climat et cela même en comparaison avec le charbon.

Puisque l’on parle de charbon, Washington propose d’éliminer les seuils de pollution des centrales à charbon afin de garantir des prix bas de l’électricité.

L’armée américaine étudie l’utilisation d’hydrogène pour la propulsion de ses chars d’assauts ainsi que la création de mini génératrices afin de recharger les batteries des soldats. La création d’hydrogène se ferait à base de nouveaux matériaux. Cette impulsion pourrait ouvrir des portes notamment dans la production d’électricité pour les maisons individuelles.

Le géant américain General Electric, qui avait racheté le français énergétique Alstom grâce au président Macron, serait en très grande difficulté financière. Selon Harry Markopolos, GE est devenu une plus grande fraude que le géant énergétique Enron. Il affirme que le secteur des assurances et du pétrole ont creusé une dette de plus de 38 milliards $. Selon-lui, l’entreprise est en faillite et aurait besoin dans l’immédiat de 18,5 milliards de dollars de cash. Est-ce une opportunité afin de racheter Alstom? Il faudra certainement attendre quelques mois pour vérifier les dire de ce gérant de fonds.

Washington a mis sur sa liste noire, la China General Nuclear Power Group (CGN) et trois de ses sociétés filles. L’objectif est de ne pas livrer des technologies américaines qui pourraient être utilisées à des fins militaires. CGN fait partie du consortium AREVA-EDF qui construit les deux centrales nucléaires EPR à Hinkley Point en Angleterre.

Greta Thunberg a traversé l’Atlantique en bateau et a débuté sa tournée aux USA. A l’image de Donald Trump, elle a le mérite de faire ce qu’elle dit et nous remet devant nos propres incohérences.

L’ouragan Dorian a atteint la catégorie 4 sur 5 et se dirige sur la Floride et Mar-a-Lago où se trouve la demeure et le terrain de golf de Donald Trump. Il est cocasse qu’un ouragan se dirige sur la propriété d’un président qui nie le réchauffement climatique.

Le 2 août, les USA ont mis un terme au traité avec la Russie sur les missiles nucléaires de moyenne portée. Si un nouvel accord devait se négocier, il n’est pas impossible que les USA demandent l’inclusion de la Chine. En effet, Pékin, n’étant pas soumis au traité USA-Russie, a développé un arsenal impressionnant de ces missiles nucléaires à courtes et moyennes portées.

 

La Nouvelle campagne de pub du candidat Joe Biden

 

Venezuela

Chevron, la dernière major pétrolière américaine active sur le sol vénézuélien, a reçu la permission par l’administration Trump de rester 3 mois de plus dans le pays.

Washington a intérêt à garder un acteur pétrolier américain sur l’échiquier surtout que si le président Maduro venait à laisser sa place, son successeur devra pouvoir compter sur le pétrole pour alimenter financièrement le pays. En cas d’écroulement total de la manne pétrolière, le pays pourra difficilement s’en remettre car la quasi-totalité du budget provient de l’or noir.

De plus, ce passe-droit permet à Chevron de garder la main mise sur ses milliards $ d’investissements réalisés dans le pays.

 

Brésil

Les incendies de forêt de l’Amazonie obscurcissent la ville de Sao Paulo située des milliers de km de là. Malgré cet effet de bord, ces incendies vont nous permettre d’importer des minerais pour la réalisation de nos prochains smartphones ainsi que de plus grandes quantités de soja afin de satisfaire tant les régimes végans que l’élevage d’animaux.

La liste complète des matières premières se trouvent dans les accords avec le Mercosur que l’Europe et la Suisse sont sur le point d’avaliser. Il est intéressant de noter que certains se battent pour sauvegarder l’environnement et d’autres pour 0,1% d’augmentation du PIB.

 

 La ville de Sao Paulo engluée dans les nuages des incendies de l’Amazonie

 

Europe

France

D’ici à 2020, Total va vendre pour 5 milliards $ d’actifs afin de générer des dividendes pour ses actionnaires. Les actifs se trouvent dans l’exploration et la production. Les bas prix du baril et du gaz  (-36% en Europe et 26% en Asie) complètent le tableau.

Total a également acheté les activités africaines du pétrolier américain Anadarko pour 8 milliards $. La majors va investir 14 milliards $ et les dividendes grimperont de 10% durant la période 2018-2020. L’objectif est de fidéliser les investisseurs car il va falloir de plus en plus de cash pour extraire le pétrole et le gaz.

La SNCF a commandé 15 trains à hydrogène à Alstom. La firme française a déjà livré ce type de train à l’Allemagne. En quelques années Tarbes est devenue la capitale mondiale du train à hydrogène.

Les tarifs du gaz vont baisser de 1% alors que les prix sur les marchés ont diminué de 36%. Pour enfoncer le clou, on relèvera que les marges financières des vendeurs de gaz comme Engie ou EDF sont de 700 à 1’00%. (le particulier achète son gaz entre 7 et 10 fois le prix sur les marchés).

La construction du premier Plasma de fusion nucléaire pourrait se réaliser dans 6 ans dans le sud de la France, selon l’International Thermonuclear Experimental Reactor. Cette expérience est financée par une coalition de pays.

L’arrêté anti-pesticides prit par le maire de Langouët, au nord de Rennes a été suspendu. Le Maire voulait interdire l’utilisation des pesticides à 150 m. des habitations. Le gouvernement Macron l’a conduit devant un tribunal pour le faire plier. Le succès est total, le Maire a plié.

Paradoxalement sur les produits bio, les super et hyper marchés imposent une marge 75% plus importante sur leur marge brut que sur les produits traités aux pesticides selon Que Choisir. Cela signifie que sans cette marge, les produits bio sont financièrement concurrentiels.

Voiture électrique ou thermique : on sait enfin qui pollue le plus.  L’agence de l’environnement et de la maîtrise de l’énergie française publie une étude sur cette thématique.

 

Suisse

La Suisse pourrait éventuellement entériner une taxe de 25 à 110 Euros pour les vols en avion. Immédiatement, la compagnie aérienne Swiss, filiale de Lufthansa, a brandi la traditionnelle arme de l’emploi. «Avec cette taxe, l’industrie de l’aviation perdra plus de 3’000 postes,» sur les 67’000 occupés en Suisse.

Parallèlement, Swiss a été attrapée la main dans le sac pour proposer des billets jusqu’à deux fois plus cher que sur le site Lufthansa.com pour les mêmes vols avec les mêmes avions de Swiss! Dans ces cas, la compagnie n’a pas commenté «les milliers d’emplois perdus» et pourquoi elle surtaxe ses prix pour les citoyens suisses.

Des mesures d’économie ont entraîné plusieurs incidents à la centrale nucléaire argovienne de Leibstadt. L’Inspection fédérale de la sécurité nucléaire (IFSN) a ouvert une enquête après des erreurs commises par le personnel. La réduction des effectifs depuis 2015 est «la cause principale des problèmes rencontrés à la centrale». Des facteurs humains et organisationnels ont joué «un rôle majeur» dans les incidents selon l’IFSN. L’opérateur va encore diminuer son personnel jusqu’en 2022 et passer de 500 à 470 unités.

Le producteur d’électricité Alpiq a généré un bénéfice de 118 millions € avant amortissements et impôts. Son endettement a diminué à 190 millions €.

 

Portugal

Les chauffeurs de camions citernes portugais ont opéré une grève du transport de carburants durant les vacances d’août. Elle aura duré une semaine.

Le gouvernement a réussi à gérer cette action en informant à l’avance les automobilistes et en réquisitionnant certains véhicules. Une prochaine grève est prévue une semaine avant les élections de septembre.

 

Allemagne

La croissance de l’éolien Allemand est en chute libre. Depuis janvier, 290 MW de nouvelles capacités ont été installées contre 2’800 durant 2018 et 5’000 en 2017. Le pays a de la peine à étendre sa production éolienne sur les terres alors que le Gouvernement propose le retrait du charbon en 2038. D’ici à 2030, les renouvelables devraient représenter 65% de la production électrique contre 47% aujourd’hui.

Berlin va allouer 40 milliards € sur 20 ans pour les régions qui vont fermer leurs centrales à charbon.

L’Economie allemande pourrait entrer en récession dès le mois de septembre selon la banque centrale nationale. Après un recul de 0,1% du PIB au deuxième trimestre, le troisième risque d’être également sous le zéro.

L’Allemagne mise plus de 400 millions € annuellement pour développer son réseau de livraison d’hydrogène pour les véhicules. Avec le mix énergétique Allemand, la production d’hydrogène pour la mobilité est actuellement plus polluante que les voitures thermiques. Cependant, avec la fermeture annoncée des centrales à charbon, tant les voitures électriques qu’à hydrogène inverseront cette tendance.

 

Angleterre

L’Angleterre a subi son plus grand black-out électrique depuis plus de 10 ans. Plus d’un million de foyers ont été touchés. Deux générateurs ont créé la panne dont un touché par la foudre.

Le gouvernement pourrait «considérer» la révision des limites admissibles pour les tremblements de terre résultant des forages de schiste. Bien que ces limites reflètent un accord conclus entre les entreprises et le gouvernement, le gazier Cuadrilla exige de passer de 0,5 à 1 sur l’échelle de Richter.

Cette demande intervient suite à l’arrivée d’Andrea Leadsom comme ministre de l’industrie et de l’énergie. Le personnage est un fervent promoteur du fracking. Cette technique creuse de profonds forages et injecte de l’eau, du sable et des produits chimiques afin de fracturer les roches et d’extraire gaz ou pétrole.

Quelques jours après l’annonce, une secousse de 2,9 sur l’échelle de Richter a secoué un forage de Cuadrilla suivie quelques jours plus tard par des répliques de 2,1 et 1,55 dans la région de Blackpool dans le Lancashire.

 

Implosion des tours de la centrale à charbon de Dictot, Angleterre.
Suite à l’explosion, un pylône électrique disjoncte et prive 40’000 foyers d’électricité

 

Asie

Chine

Donald Trump a augmenté les taxes douanières sur certains produits et Pékin a répondu en dévaluant sa monnaie. A ce stade de cette partie de ping-pong, le premier qui fléchit perd un point.

Il ne fait aucun doute que cette bataille, entre les deux plus grandes puissances économiques mondiales, va déterminer le leadership Economique mondial. Pour l’instant les USA tiennent la première position, mais Pékin se sent de taille à lui ravir ce siège.

Avec légitimité, Trump demande toujours à Xi Jinping de jouer avec les mêmes règles du jeu que le reste du monde notamment sur la propriété intellectuelle, l’accès au marché chinois et l’influence de la monnaie nationale.

La Chine a fortement diminué ses importations de pétrole américain. De 510’000 b/j en juin 2018, le niveau a atteint 62’000 b/j en avril 2019.

En août, la monnaie chinoise a perdu 3,7% contre le dollar américain soit la plus grande baisse en 25 ans. Cette opération permet à Pékin de diminuer l’impact des taxes américaines.

Washington a sanctionné l’entreprise chinoise Zhuhai Zhenrong Co, pour avoir violé les restrictions américaines sur les exportations de pétrole iranien. Comme Zhuhai n’utilise pas le dollar comme monnaie n’influence pas son business.

 

Inde

Le gouvernement penche sur le projet de réaliser une giga-factory, de 4 milliards $, dans la fabrication de batteries pour les voitures électriques. Il faudra que New Delhi obtienne le feu vert de la Chine qui monopolise les composants et les matières premières pour les batteries.

L’Inde a importé un niveau record de 425’000 b/j au Venezuela durant le mois de juin, soit le double des mois précédents.

 

Australie

L’industrie du charbon menée par Coal21 va mener une campagne de 4 millions $ pour que les australiens se sentent fier de leur charbon. La campagne TV, réseaux sociaux ciblera les hommes et femmes de 18 à 39 ans afin de leur présenter un charbon propre pour l’environnement notamment avec la séquestration du CO2. «C’est une campagne de public relation très sophistiquée. L’industrie se bat pour son existence et ils font tout ce qu’ils peuvent pour survivre.» selon Brynn O’Brien de l’Australian Centre for Corporate Responsibility.

De l’autre côté, Peter Coates, du charbonnier Grencore rajoute que par rapport au changement climatique «notre industrie s’est autorisée elle-même à apparaître trop souvent comme le méchant. Nous avons laissé la place à des célébrités scientifiques et des activistes radicaux dont le projet n’est pas de trouver des solutions mais de diviser et de détruire. »

Shell va investir dans le gaz pour produire de l’électricité. La major espère un retour de 8 à 12%.

 

La production pétrolière américaine entre en déclin. A confirmer dans les mois à venir

 

Moyen-Orient

Arabie Saoudite

Le mois d’août a été plutôt calme. Pas de tanker endommagé dans le détroit d’Ormuz ou de raffinerie attaquée par un drone.

Plus de 1,5 million de barils de pétrole/jour a été consommée pour la production d’air climatisé. Sans pétrole, le pays devient invivable.

Malgré le maintient des quotas de l’OPEP, les prix du baril continuent à baisser. Alors que le budget de l’Arabie Saoudite repose à plus de 90% sur le pétrole, la situation actuelle complique les ambitions du Prince Mahammed bin Salman.

L’IPO de Saudi Aramco avance et c’est Goldman Sachs qui pourrait s’en charger. Le Prince Bin Salman espère lever plus de 10 milliards $. La démarche pourrait se faire en deux temps. Tout d’abord une partie pourrait être réalisée sur le marché Saoudien et la deuxième partie à Tokyo. Donald Trump n’a pas encore envoyé de Tweet pour exiger l’utilisation d’une bourse américaine. Ca devrait venir.

 

 

Afrique

Nigeria

Selon le ministre des transports, le pays perd 25 milliards $ annuellement à cause des vols sur les installations pétrolières et de l’insécurité.

Phrases du mois

«Je pense que l’Economie Américaine est assez forte pour éviter une récession. Mais les probabilités ont augmenté and elles sont au-delà de ma zone de confort.» Janet Yellen, présidente du Conseil des gouverneurs de la Réserve fédérale des États-Unis, FED.

«Le Brésil n’est pas le seul pays amazonien touché par les flammes, l’Amazonie n’est pas la seule forêt en en feu, en Afrique aussi la forêt brûle et les peuples et l’ensemble des êtres souffrent de cette destruction. Ce ne sont pas de simples eux, c’est l’œuvre du capitalisme. » Le Grand Conseil coutumier.

«Nous sommes dans l’étonnement face au positionnement du président Emmanuel Macron qui consiste à dénoncer la destruction de l’Amazonie brésilienne ou bolivienne mais qui parallèlement attribue 360’000 hectares de forêt aux multinationales minières, en Guyanne, en Amazonie française.» Le Grand Conseil coutumier des peuples amérindiens.

Sources: avec Tom Whipple d’ASPO USA et Resilience.org  et l’humour des chroniques matinales de Thomas Veuillet Investir.ch, des images de Patrick Chappatte et toutes les informations diverses et variées, récoltées dans différents médias à travers le monde. Retrouvez la Revue complète sur PicEnergie.org ou 2000Watts.org.

 

Pour connaître le prix du baril : lisez Trump

Si par le passé, pour connaître l’évolution des prix du baril de pétrole il fallait analyser une multitude de facteurs, aujourd’hui, il suffit de se connecter à Twitter et de se brancher sur le compte de Donald Trump.

La semaine dernière, après des échanges de courtoisie entre Pékin et Washington sur les tarifs douaniers, le baril a trouvé refuge sous la barre des 60$. On l’a repéré à 58,80 Londres et à 54,17$ New York, et cela malgré les problèmes pétroliers en Iran, en Libye, au Nigeria, au Venezuela et l’enrayement possible de la production de schiste aux USA.


 

En avril dernier, le baril se traitait à 75$. Avec les sanctions américaines contre l’Iran et le Venezuela et le maintien des quotas de l’OPEP, il n’était pas vain de penser de le retrouver au-dessus des 80$ voir 90$.

Plusieurs indicateurs poussaient les réflexions dans cette direction. L’OPEP et la Russie avaient prolongé leur réduction de production jusqu’en mars 2020. Cette décision fut prise alors que les budgets de tous membres du cartel dépendent des rentrées en pétrodollars. Une poussée à la hausse était espérée alors que l’Iran et le Venezuela se débattaient avec les sanctions américaines.

 

Une logique «logique» semble avoir déserté le pétrole.

Malgré un niveau de production mondial suffisant, les USA continuent d’augmenter l’extraction de leur pétrole de schiste alors que l’opération n’est financièrement pas rentable.

Dans ce domaine, le génie américain réside dans cette capacité à internationaliser et financer les pertes par les fonds financiers et d’investissements étrangers. Avec plus de 100 milliards $ de dettes à long terme et un inventaire de 192 entreprises qui ont déjà fait faillites depuis 2014, une certaine dose de témérité est exigée pour y confier son épargne. Durant le deuxième trimestre, sur les 29 plus grandes entreprises de schiste, 11 seulement ont réussi à couvrir leurs charges.

De manière mystérieuse, la main invisible de l’Economie continue de déverser des flots d’argent dans ce trou sans fond.

On peut se demander quels sont les processus et les forces qui détournent les flux financiers vers un pétrole non rentable alors que parallèlement les énergies renouvelables génèrent des retours intéressants. En 2018, pour la première fois durant les 10 dernières années, les investissements dans les énergies renouvelables mondiales ont diminué.

 

Un oeil sur Twitter

Il n’y a encore que quelques années, les métriques pétrolières se basaient sur des fondamentaux réels comme la production pétrolière, l’arrivée de nouveaux gisements ou les tensions géopolitiques.

Aujourd’hui, tant les traders de la génération Twitter que les algorithmes des robots informatiques montrent une certaine incapacité à prendre du recul face aux pulsions du maître de la Maison Blanche. Dès l’arrivée d’un signal du compte @RealDonaldTump, le pétrole grimpe ou recul dans les minutes qui suivent.

On peut également pointer du doigt la haute finance internationale, dont le shadow banking, qui n’a aucun intérêt à voir évoluer la situation de rente dans laquelle elle prospère, et qui alimente inlassablement les énergies fossiles.

De son côté, le message de Trump est clair. Pour prétendre à un nouveau mandat, il compte sur le coup de pouce de prix bas de l’énergie dont le pétrole est une composant crucial. Il n’hésite pas à attaquer l’OPEP quand les prix grimpent et menace les pays producteurs de taxes.

Il sera très intéressant de voir l’évolution de ces comportements et des mécanismes de décisions quand Donald Trump ne sera plus à son poste. D’ici là, Twitter reste notre meilleur ami.

Energies, Economie, Pétrole: Revue Mondiale Juillet 2019

Le 1er de chaque mois, retrouvez un tour du monde des Energies. A l’agenda:
– Monde: Les investissements dans les énergies renouvelables à la baisse
– Iran: L’Angleterre s’invite dans le bac à sable. 1-1 au niveau des tankers pétroliers
– France: Entre de Rugy, les centrales nucléaires et la sécheresse. Sacré mois!
– Suisse: A la traine dans le développement durable
– Chine: 11 nouvelles centrales à charbon en service dans les mois à venir
– USA: Le pétrole schiste serait-il en train de plafonner?
– Inde: Le pays va continuer à importer les diesels aux moteurs truqués
– Russie: Le pétrole frelaté russe plombe les exportations.


Un baril à 70$ pourrait être le juste prix tant pour l’Economie mondiale que pour les producteurs. Avec la décision de l’OPEP de maintenir  ses quotas et les tensions avec l’Iran et la pagaille dans le détroit d’Ormuz, on aurait pu imaginer une fluctuation à la hausse.

Que nenni! Certainement à cause de la chaleur, le baril a fait une sieste durant tout le mois.

 

Graphique du Mois
Evolution de la Production de pétrole de schiste: Bassin Permien, Texas


Augmentation et évolution de la production journalière 2013-2019 en milliers de barils
Le Bassin Permien est le plus grand gisement de schiste aux USA

 

Pétrole

La consommation pétrolière mondiale atteint le niveau record de 101 millions b/j. (+1,1 million b/j par rapport à 2018).

Pour les 9 mois à venir, l’IEA pense que les extractions pétrolières vont largement couvrir la demande. Les USA devraient extraire 2 millions de barils de plus pendant que la demande augmentera sous l’impulsion de la Chine, des USA et de l’Inde.

L’optimisme de l’Agence International de l’Energie est-elle justifiée ? Elle sera vérifiée d’ici à l’été prochain.

 

OPEP

Le cartel ainsi que la Russie (OPEP+) ont décidé de maintenir les quotas réduits actuels au moins jusqu’en mars 2020.

Un baril à 70$ pourrait contenter tant les producteurs que les consommateurs, mais la situation explosive entre les USA et l’Iran est à surveiller de très près.

L’OPEP pourrait encore diminuer ses extractions à 28 millions b/j (29,83 en juin) pour s’adapter au 2 millions b/j supplémentaires mis sur les marchés par le schiste US.

 

Planète

Juin 2019 aura été le mois le plus chaud depuis le relevé des mesures notamment avec des poussées de fièvre en Europe, Inde, Amérique du Nord ont fait exploser les records.

Nonobstant, le réchauffement climatique n’est pas encore assez virulent pour que des décisions solides soient prises par les gouvernements. Quand atteindrons-nous le seuil de douleur “de chaleur” qui enclenchera une réaction? Les hausses brutales nous approchent de plus en plus de cette réponse.

Entre janvier et juin 2019, les investissements dans les énergies renouvelables ont atteint 117,6 milliards $ dans le monde selon Bloomberg NEF. Par rapport à 2018, la baisse est de -14%, au plus bas depuis 2013.

Le mercure a dépassé les 32 degrés en Alaska alors que la température moyenne est normalement de 18,3 degrés. Du côté du pôle nord, dans la bien nommée ville d’Alert à 900 km du pôle, le mercure a atteint 21 degrés Celsius établissant un record absolu. En temps normal, la température moyenne est de 3,4 degrés avec des pointes à 6,1 degrés.

Les majors pétrolières européennes parlent de plus en plus publiquement de la relation entre les émissions de carbones du pétrole/gaz et le réchauffement climatique. Cependant, les indicateurs de la consommation d’énergie fossile restent à la forte hausse.

 

Economie

Les débats sur le réchauffement climatique et la croissance économique s’intensifient. Pour l’instant l’Economie et les grandes multinationales gardent le contrôle. Bruxelles propose de signer les traités du Mercosur avec l’Amérique Latine et le CETA avec le Canada. Il y a un certain paradoxe à promouvoir des échanges intercontinentaux tout en voulant maîtriser les émissions de gaz à effet de serre et en promouvant la consommation locale.

De son côté, Donald Trump campe sur la thématique de l’immigration pour remporter son deuxième mandat.

 

 Les forces spéciales iraniennes saisissent le tanker pétrolier Stena Impero dans le Détroit d’Ormuz

 

Les pays du mois

Iran

L’ambiance entre Washington et Téhéran est toujours aussi guillerette. Les deux blocs s’affrontent à coups de buzz, de bluff, de tweets et de drones. L’Angleterre s’est également invité dans ce bac à sable car plus on est de fous, plus on rit.

A Gibraltar, Londres a saisi un tanker pétrolier iranien pour marquer le premier but: 1-0. L’égalisation à 1 partout est arrivée quelques jours plus tard avec la saisie un tanker anglais dans le détroit d’Ormuz. On peut soupçonner Jeremy Hunt, secrétaire d’Etat aux affaires étrangères et à la course contre Boris Johnson, de s’être lancé dans cette aventure iranienne pour augmenter son temps de passage sur les chaînes de TV et marquer une stature internationale. Pas de bol, il a perdu. Le nouveau premier ministre, Boris Johnson changera-t-il la donne?

Les sanctions américaines pèsent sur l’Economie iranienne. De là à dire qu’elles pourraient reconduire les deux pays autours d’une table, il y a encore un pas. Du côté des chiffres, l’inflation a grimpé à 37,6% en juin (26,9 en mars) avec un taux de chômage de 12,1% selon la National Council of Resistance of Iran.

La prime d’assurance pour faire naviguer un tanker via le détroit d’Ormuz a été multipliée par 10.

La production pétrolière du pays est descendue à 2,22 millions b/j soit 1 million de moins qu’en 2018. Téhéran a décidé de ne plus donner ses statistiques pétrolières à l’OPEP.

Pour enfoncer le clou, Washington fait le forcing afin de réduire à zéro les exportations pétrolières iraniennes même si la Chine continue d’importer entre 150 et 200’000 b/j via son entreprise Zhuhai Zhenrong. Washington a donc décidé de faire pression sur Zhuhai et de lui couper l’accès au dollar américain et aux échanges de monnaies. La Chine a immédiatement annoncé qu’elle allait résister “aux attaques des USA basées sur un règlement américain.” En réalité, Zhuhai Zhenrong, n’utilisant pas le dollar, pourra continuer son commerce avec l’Iran.

Pour avancer les pions dans cette partie d’échec, l’Iran a décidé de dépasser les limites imposées dans l’accord sur le nucléaire. Dans ce contexte, le silence de l’Europe est assourdissant. Stratégiquement et géopolitiquement, le vieux continent est dépassé par la Russie, la Chine et les USA.

Au Brésil, 2 bateaux iraniens sont bloqués. Petrobras, le géant pétrolier national, refuse de livrer du carburant, eu égard aux sanctions américaines. Les deux bateaux apportaient des fertilisants et devaient repartir avec des céréales.

 

France

Le géant pétrolier Total devrait payer 30 fois plus d’impôts. En 2017, Total a déboursé seulement 31 millions $ d’impôts selon Attac.

Le gouvernement Macron a frappé très fort. Il va instaurer une taxe dissuasive de € 1,5 (un euro cinquante) sur les billets d’avion à destination de l’Europe et de € 3 sur les longues distances. Si la PDG d’AirFrance crie à l’infamie, dans les deux cas, on a de la peine à ne pas hurler de rire.

Bruno Lemaire, Ministre de l’Economie, demande un rapport sur la construction du premier EPR sur le sol français. La centrale nucléaire initiée en 2007, devait être mise en service en 2012 pour un coût de 3,3 milliards €. Aujourd’hui, les prévisions estiment une ouverture en 2022 pour une facture de 12 milliards €. Quoi qu’il arrive, le prix du kWh produit sera très largement supérieur aux tarifs en vigueur. La question est de savoir s’il ne vaut pas mieux immédiatement tirer la prise d’autant que la filière nucléaire française commerciale est dépassée par les russes et les chinois.

Le mardi 23 juillet aura été marqué par un alignement de planètes. Alors qu’une nouvelle vague de chaleur plombe la France, Greta Thunberg fut invitée à l’Assemblée Nationale, les élus votèrent pour l’acceptation du traité de libre-échange CETA avec le Canada. Schizophrénique le grand écart.  Lire la tribune de Nicolas Hulot sur le CETA.

Suites aux enquêtes de Mediapart.fr, le ministre de l’Energie et de la Transition Ecologique François de Rugy a démissionné. Celui qui aura confondu «servir» et «se servir» tire un maigre bilan de ses 10 mois de présence. Il a été remplacé par Elysabeth Borne, qui porte le doux surnom de «Burnout», relatif à ses talents pour pousser dans la dépression ses collaborateurs. Marier «burnout» et «durabilité» semble antinomique, mais laissons-nous surprendre.

Emmanuel Macron a accordé la Légion d’honneur à Corinne de Bilbao, directrice générale de General Electric France de 2016 à 2019. Une nomination qui n’est pas anodine quand on connaît les conditions de la vente d’Alstom à General Electric, que le Président Macron a acté. Cette année, le groupe américain a supprimé 1’000 emplois sur son site de Belfort alors qu’Emmanuel Macron annonçait, à l’époque, la création de 1’000 emplois.

Près de 6,5 millions de Français boivent de l’eau contaminée au tritium. Cette substance radioactive est rejetée par les centrales nucléaires et se retrouve dans les nappes phréatiques.

 

Chine

Le Gouvernement chinois a fixé son PIB à 6,2% au deuxième trimestre. Les dernières éditions publiées par Pékin flirtaient entre 6, et 6,5%. Avec la taille actuelle, il est évident que l’Economie Chinoise ne peut plus continuer à doubler son volume tous les 10 ans.

La Chine va inaugurer 6 nouvelles centrales à charbon et 5 l’année prochaine pour un total de 11 gigawatts GW. China Energy, qui produit 175 GW d’électricité, va remplacer ses petites centrales à charbon très polluantes par des grandes centrales polluantes.

Entre 2005 et 2014, les émissions de CO2 de la Chine ont augmenté de 53,5%.

Les ventes de voitures ont diminué de 14% depuis janvier. La première baisse depuis 30 ans. La diminution des subsides et la confiance des consommateurs sont passées par là.

La Chine est devenue le deuxième plus grand importateur de gaz liquide (LNG) devant la Corée du Sud et derrière le Japon.

Pékin a lancé son Nasdaq pour rivaliser avec Wall Street. “Star Market” sera à disposition des entreprises high tech chinoises et de Pékin pour contrer la Silicon Valey. Pour son premier jour de trading les actions des 25 compagnies de l’index ont gagné 140% !

Une explosion dans une usine à gaz a été reportée à Yima dans la province du Henan. La Chine est coutumière de ces accidents. En l’occurrence, 15 morts et 15 blessés sont dénombrés.

 

Les premières images de l’explosion d’une usine de gazéification en Chine

 

Les Amériques

USA

Les Etats-Unis et la Chine continuent leur longue ballade le long de la rivière «guerre commerciale.» Trump a brandi une nouvelle vague de taxes sur 325 milliards $ de produits. A ce tarif, il va bientôt arriver à court de produits.

La ville de New York a subi deux pannes d’électricité consécutives. La première a touché 73’000 personnes pendant un peu plus de 4 heures dans le centre de Manhattan. L’incident serait passé inaperçu si il ne s’était déroulé dans le centre touristique de Times Square, Broadway et le Madison Square Garden où se produisait Jennifer Lopez. A travers tous les USA, l’infrastructure électrique vieillissante a de la peine à supporter les nouvelles charges.

La deuxième panne s’est déroulée après un weekend particulière chaud où les installations électriques, notamment la climatisation, ont poussé les capacités au-delà des limites.

Le républicain Donald Trump se positionne de manière magistrale dans la course à sa réélection et les sondages lui donnent raison. Il surfe sur une vague créée par quatre jeunes élues démocrates d’extrême gauche qui rivalisent d’idées pour pousser les électeurs à voter pour le camp adverse. Cet épisode n’est pas sans rappeler la campagne de 2012. A l’époque, le parti Républicain fut bousculé par l’extrême droite du Tea Party de l’inoubliable Sarah Palin. Cette incursion avait offert la victoire à Barak Obama. (Lire Thomas Friedman dans le New York Times, en anglais)

Le fond d’investissement Vanguard propose dans ses brochures des investissements sans pétrole, charbon, gaz qui nuisent à l’environnement. (presque un copier/coller de la brochure de la Banque Nationale Suisse). En fait, le fond s’est fait attraper la main dans le sac avec des actions pétrolières comme dans Schlumberger ou Marathon Petroleum.

Aux USA, 68’800 chargeurs électriques rapides sont à disposition dont 10’860 en recharge super rapide.

 

Schiste USA

En comparaison mois/mois, avril 2019 la production pétrolière a augmenté de 1,6 million b/j. Pour les mois d’Août 2017/2018, l’augmentation était de 2,1 millions b/j. (graphique ci-dessous)

Deux facteurs peuvent expliquer ce tassement :
A) le niveau total d’extractions tend à toucher un plateau
B) les investisseurs exigent des bénéfices. Pour l’instant, plus personne n’ose s’aventurer à prévoir un déclin du schiste américain ou mondial d’autant que la Russie ne s’est pas encore dirigée sur ce terrain.

Pour les USA, le schiste est porté par le Bassin Permien. Dans cette région, les petits producteurs pétroliers peinent à atteindre un retour sur investissement alors que les investisseurs serrent les cordons de la bourse. Les majors comme Chevron ou Exxon semblent seules à pouvoir relever le défi sans toutefois être capable d’atteindre un seuil de rentabilité.

 


Croissance de l’extraction pétrolière américaine d’une année à l’autre

 

Venezuela

L’extraction pétrolière s’est stabilisée vers les 700’000 b/j alors qu’elle atteignait le double l’année dernière selon S&P Global Platts.

Washington a bien resserré ses sanctions, mais préfère garder un socle de production au lieu de l’étouffer totalement. Ainsi certaines entreprises américaines comme Chevron, Weatherford, Schlumberger ou Baker Hughes bénéficient d’un passe-droit. Les objectifs sont de garder l’industrie à flot et de maintenir une présence américaine au cas où le nouveau gouvernement de Juan Guiado prendrait le relais.

Les nouvelles coupures d’électricité du début juillet ont paralysé les opérations des raffineries d’Amuay (635’000 b/j) et de Cardon (305’000 b/j). Les deux raffineries représentent le 70% des capacités du pays.

Le Président officiel Nicolas Maduro et le Président élu par Donald Trump, Juan Guaido tentent de trouver une solution à la crise politique actuelle. Les pénuries d’essence, d’électricité, de médicaments, d’entrées de devises ainsi que du blocus imposés par les Etats-unis pèsent sur la population. Arrivant comme la grêle après les vendanges, l’Europe propose d’augmenter ses sanctions contre le président Maduro.

 

Argentine

Les raffineries ont augmenté leur productivité à 78,3% grâce aux livraisons de pétrole de schiste de la Vaca Muerta dans la région du Neuquen (Mendoza). La production pétrolière est passée de 485 à 505’000 b/j durant les 12 derniers mois.

 


Dessin Chappatte pour le Canard Enchainé

 

Europe

Russie

Les exportations pétrolières russes n’ont jamais été aussi basses depuis 3 ans. Les problèmes de la contamination du pipeline Druzhba de Transneft ne sont toujours pas réglés.

Débutée en avril, cette contamination bloque les transports pétroliers en direction de l’Europe. Le pétrole frelaté abîme les installations de raffinage.

Les deux géants Rosneft et Transneft se renvoient la balle. Transneft transporte le 83% du pétrole Russe à travers son réseau et Rosneft produit le 40% du pétrole Russe. Il n’est pas illusoire de penser que les deux directeurs ne vont pas partir en vacances ensemble.

De son côté, Lukoil le no 2 Russe, évite ce problème en expédiant son pétrole par tankers.

La centrale nucléaire de Kalinine, à 300 km de Moscou, a dû arrêter 3 réacteurs après une panne d’électricité. Un court-circuit dans l’un des transformateurs a déconnecté les réacteurs 1, 2 et 4 selon Rosenergoatom. Le réacteur 4 a été remis en service alors que les deux premiers restaient à l’arrêt jusqu’à la découverte des causes de l’incident.

 

Allemagne

Le PDG de Lufthansa, Carsten Spohr, aimerait interdire les billets d’avion inférieurs à 10€. Son intention ne se base pas sur des considérations climatiques, mais les compagnies à bas prix lui font trop de concurrence. Les nombres de vols de Lufthansa continuent d’augmenter. Le CEO ne perçoit pas d’effet Greta Thunberg et une diminution de la demande.

La production éolienne de la Mer du Nord, entre janvier et juin, a totalisé 9,51 térawatts/heure (TWh) soit +16% par rapport à 2018.

VW voudrait acheter pour 50 milliards € de batteries pour ses futures voitures électriques. Nothvolt, Suède, SKI, LG Chem et Samsung SDI, Corée du Sud et le chinois CATL sont pressentis.

 

Hollande

Le fond Sarrasin & Partners a vendu 20% de ses 1,3 millions d’actions dans le géant pétrolier Shell. Le 80% restant est en attente (40 millions $). Le fond pense que Shell ne respecte pas les objectifs de Paris.

Shell va investir 30 milliards $ pour l’exploitation et l’exploration pétrolière et gazière. La capitalisation boursière de Shell se monte à 300 milliards $.

Shell est déçue de la décision de Sarrasin mais souligne que sa stratégie a reçu de très forts supports d’une grande partie de ses investisseurs.

 

Suisse

Quand on pense à la Suisse, la perception imagine un pays à la pointe de l’efficience énergétique et du développement durable. Cependant la phrase de Greta Thunberg raisonne particulièrement bien pour l’Helvétie: “je crois que le plus grand danger n’est pas notre inaction. Le vrai danger est quand les entreprises et les politiciens font croire que des actions sont menées alors que rien n’est fait.

Ainsi, les rejets de CO2 liés aux carburants ne baissent pas et stagnent à 3,3% au-dessus de leur niveau de 1990. Mazout de chauffage, gaz et carburants restent en force alors que du côté du solaire et de l’éolien la Suisse pointe à la 25ème place sur 28 en Europe selon la Swiss Energy Foundation.

Au niveau mondial, la Suisse est le pays qui empêche plus que tout autre le développement durable dans le monde. Selon cette analyse de 160 pays, la Suisse est celui qui vit le plus sur le dos des autres selon la fondation allemande Bertelsmann.

Pour la 3ème année consécutive, les émissions de CO2 des voitures neuves grimpent. En Suisse, le prestige d’une 4×4 ou d’une puissante cylindrée prime sur le climat. En 2018, la moyenne des émissions des nouvelles voitures a atteint 13,78 kg de CO2 pour 100 km. L’objectif de 9,5 kg pour l’année prochaine ne sera pas respecté.

Pour se faire, la Confédération a pris des mesures drastiques face aux importateurs. En moyenne, ils ont dû payer une amende de 0,2% de leur chiffre d’affaires pour une facture totale de 30 millions. Il n’y a aucun doute à avoir: une taxe de Frs 80.—pour une voiture à 40’000, dissuade l’effet dissuasif. On peut même se demander qui a eu le courage politique de proposer un montant aussi ridicule?

Deux cents citoyens, défenseurs du climat, ont bloqué les entrées des banques Crédit Suisse à Zurich et UBS à Bâle. Ils ont demandé à ces deux grandes banques l’arrêt du financement de centrales à charbon, du pétrole et du gaz. La place financière Suisse (UBS, Crédit Suisse, Banque Nationale Suisse) sont des investisseurs de poids dans les énergies fossiles. 83 personnes ont été arrêtées et détenues jusqu’à 48h ! Cerise sur le gâteau, elles ont toutes été forcées, même les mineurs, de donner leur ADN alors que la législation l’interdit.
Twitter : @climategames_ch

Un collectif d’avocats, dont deux anciens bâtonniers vont défendre les activistes qui ont participé à l’Action Roger Federer qui pointait du doigt les investissements du Crédit Suisse.
Qui mérite réellement d’être condamné ? Des jeunes qui défendent leur planète ou une banque qui contribue à la détruire ?” demande Maitre Irène Wettstein

Les 10 pays qui empêchent le plus le développement durable dans le monde

 

 

Asie

Inde

L’américain Westinghouse continue ses discussions avec l’Inde pour l’installation de 6 centrales nucléaires.

L’électricité est à 75% générée par le charbon. La demande pourrait doubler dans la prochaine décennie et l’utilisation d’énergies renouvelables comme le solaire doivent encore faire un bout du chemin. Par contre, le charbon restera de loin la matière première la plus utilisée.

Le gouvernement ne va pas interdire les voitures à diesel car les besoins en carburants ne cessent d’augmenter dans le pays. Aucun mot n’a été mentionné sur la qualité de l’air. L’Inde est l’un des pays de destination des voitures diesels dont les moteurs ont été truqués et interdits en Europe où aux USA.

 

Dessin Chappatte

 

Moyen Orient

Arabie Saoudite

Les quotas de l’OPEP autoriseraient une extraction de 10,31 millions b/j mais Riyad reste sous les 10 millions. Durant les mois chauds d’été, le pays consomme une énorme partie de son pétrole pour se refroidir. Seuls 7 millions b/j ont été exportés.

Saudi Aramco, le géant pétrolier national, va investir 18 milliards $ pour ses gisements de Berri et Marjan avec l’objectif d’extraire quotidiennement 550’000 b/j de pétrole et 70 millions m3 de gaz soit 250 millions de kg de CO2 par jour. La capacité pétrolière maximale d’Aramco semble toucher 12 millions b/j.

Le Prince MbS Mohammed bin Salman veut débuter l’IPO de 5% d’Aramco d’ici à 2020 avec une levée de fonds de 10 milliards $.

 

Irak

En juillet, les exportations se stabilisent à 3,42 millions b/j et une production de 4,6. Bagdad espère pouvoir élever sa production à plus de 6 millions de barils par jour d’ici à une année et 9 millions à la fin 2023. Le gouvernement l’a fait savoir aux entreprises pétrolières étrangères sous peine de revisiter les accords.

La question de savoir si ces ambitions sont réalisables trouvera sa réponse dans les années à venir.

Le pays se soucie de l’ouverture du Détroit d’Hormuz ou transite la quasi-totalité de son pétrole. Comme les pétrodollars représentent 89% des revenus du pays, on peut comprendre ce pincement au cœur.

Dans le sud du pays, à Bassora, les températures flirtent avec l’invivable d’autant que les pénuries d’électricité n’arrangent rien. L’Irak ne peut plus importer de l’Iran l’électricité ou le gaz nécessaires à rendre la région vivable.

 

Dessin Chappatte

 

Afrique

Libye

Les revenus pétroliers sont à la baisse à 10,2 milliards $ entre janvier et juin (-11,2%). Le pétrole représente le 92,8% du budget du pays.

Des missiles américains vendus à la France ont été cédés aux troupes du Général Haftar, l’homme fort du pays. Paris arme en cachette, en violation de l’embargo des Nations Unies, les troupes rebelles.

 

 

Dessin Chappatte

 

Phrases du mois

L’accord du Mercosur « Cet accord est complètement antinomique avec nos ambitions affichées et, surtout, avec la réalité de ce qu’il faut faire. Le libre-échange est à l’origine de toutes les problématiques écologiques. L’amplifier ne fait qu’aggraver la situation. » Nicolas Hulot sur l’accord du Mercosur (Europe-Amérique Latine).

«Nous passons un accord avec M. Bolsonaro du Brésil. Faire parcourir des milliers de km à un morceau de bœuf pour qu’il soit consommé dans un pays qui en produit, n’est-ce pas franchement stupide?» Christian Bourdin, BFMTV question posée à Sylvette Ndiaye, porte-parole du gouvernement français.

«Le Président Trump se soucie de l’environnement. Les États-Unis livrent leurs produits partout dans le monde, qu’il s’agisse de gaz naturel liquéfié, de technologies renouvelables, d’énergie nucléaire. Ils sont utilisés dans le monde entier. Nous déplaçons littéralement des tonnes et des tonnes de gaz polluants et d’émissions de CO2 de charbon en Europe et nous les remplaçons par du gaz naturel propre.» Rick Perry, Directeur du départment de l’environnement US.

Pensée: La révolution est-elle possible? Qu’est-ce que la révolution pour les consommateurs puisque nous en sommes tous devenus? Nous ne sommes plus des citoyens, mais des consommateurs. Les consommateurs peuvent-ils se rebeller? Créer du changement social? Les consommateurs sont-ils des victimes, des prisonniers des entités qui leur fabriquent des choses ?

 

Sources: avec Tom Whipple d’ASPO USA et Resilience.org  et l’humour des chroniques matinales de Thomas Veuillet Investir.ch et toutes les informations diverses et variées, récoltées dans différents médias à travers le monde.

 

Energies, Economie, Pétrole: Revue Mondiale Juin 2019

Le 1er de chaque mois, retrouvez un tour du monde des Energies. A l’agenda:
– Monde: Des vagues de chaleur balayent l’hémisphère nord
– Iran: Egalement une chaude ambiance dans le Détroit d’Hormuz
– Chine: 30 centrales nucléaires le long de la route de la Soie
– Suisse: H55 lance son premier avion électrique. Porte ouverte aux drones
– Europe: Ford licencie 12’000 employés en Europe
– France: Nouveau retard pour la centrale nucléaire EPR de Flamanville
– USA: La Série “Chernobyl” sur HBO fait un tabac
– Angleterre: La TV réalité “Love Island” active une centrale à charbon!


Quel mois pour le pétrole. Avec les événements entre les USA et l’Iran il aurait dû crever des plafonds. Au final, on le retrouve au milieu du chemin et hésite à grimper la pente, à faire un pic nic ou à chausser les skis pour une belle lugée.

A Londres, on le retrouve là où on l’a laissé le mois dernier à 65,60$ (fin mai 65,15$). A New York, il monte un peu à 59,36$ (56,52$ fin mai).

 

Graphique du Mois: Anomalie de Températures en Europe

En Europe, les températures ont explosé les records.

 

Planète

Pour notre survie, la planète devient trop chaude: plusieurs centaines de morts en Inde (49 degrés), Moyen-Orient (54 degrés) et en Europe (+40 degrés). La planète en fièvre a juste attrapé des humains, mais ça va passer.

Antonio Guterres, le Secrétaire Général des Nations Unies, demande que les subsides de 300 milliards $ versés aux énergies fossiles dans le monde, y compris pour la génération d’électricité, soient abandonnés.

 

Pétrole

Malgré 6 tankers endommagés dans la région du Détroit d’Hormuz et un drone d’espionnage abattu, les prix du baril sont restés stables. Avant l’arrivée de Trump et de Twitter, pareille situation aurait expédié les prix par-dessus-bord.

Aujourd’hui, les prix du baril varient sur les sauts d’humeur de @RealDonaldTrump.

Les prix du kérosène devraient grimper l’année prochaine. La nouvelle réglementation sur la marine marchande va consommer nettement plus de diesel à la place de déchets de brut. Cependant, les raffineries travaillent sur la distillation des pétroles légers (comme le schiste), utilisés pour la production de plastique et les convertir en kérosène.

 

France24 – L’Iran juge très suspectes “les attaques” contre les navires pétroliers

 

OPEP

La production pétrolière du cartel a baissé à 29,87 millions b/j, au plus bas depuis 4 ans. Le niveau actuel reflète la diminution voulue ainsi que les problèmes en Libye, Iran, Venezuela et Nigeria.

La réunion prévue les 25-26 juin a été reportée pour 3 raisons majeures:
1) la date entrait en conflit avec le G20 (ou le G2 car à part la Chine et les USA, les autres pays font de la figuration)
2) avec l’ambiance actuelle entre l’Iran et l’Arabie Saoudite, il faut bien une semaine de plus pour décompresser
3) cela aurait trop allongé cette revue. La Rédaction remercie le cartel pour sa compréhension.

Dans les coulisses, il se dit que la baisse de quota actuelle sera reconduite même si la Russie (qui n’est pas membre de l’OPEP) penche pour son abandon.

Selon la Banque Mondiale, la croissance devrait atteindre 2,6% en 2019 avec une hausse de la demande pétrolière de +1,2 millions b/j. Le schiste américain compensera cette hausse.

 

Carte des civilités entre l’Iran et les USA dans le Détroit d’Hormuz

 

Les pays du Mois

Iran

En quelques mois, la situation est passée de tranquille à explosive. Le score du mois est de 6 tankers pétroliers endommagés et 1 drone espion américain abattu. Le Détroit d’Hormuz voit transiter 17 millions b/j (17% de l’offre mondiale) dont 65% en direction de la Chine, Inde, Japon, Corée du Sud et Singapour. On perçoit son importance géostratégique et l’avantage pour l’Iran.

Selon John Bolton, le va-t-en-guerre de la Maison Blanche, les iraniens sont coupables et doivent être châtiés. Pour la police, on ne sait pas qui cela pourrait bien être et l’enquête continue.

En tout cas, ces attaques ont été réalisées dans le but d’envoyer un message assez fort mais qui évitent de provoquer des représailles. Il ne fait pas grand doute que les services de renseignements Iranien, Russe, Américain, Israélien et Saoudien sont tous à la bonne page. (lire plus)

Négocier avec Trump, c’est un peu comme jouer aux échecs avec un pigeon. Le pigeon bat des ailes et tourne en rond, fiche toutes les pièces en l’air, fiente sur l’échiquier, puis se vante d’avoir gagné la partie. Dans le dossier iranien, Trump semble agir de même. Il déchire l’accord nucléaire de 2015, bat des ailes sur Twitter, menace, tempête, souffle le chaud, souffle le froid, déclare que l’Iran et les Etats-Unis pourraient être les meilleurs amis du monde, déclare que les Iraniens sont des terroristes, refuse de négocier, exige une négociation, promet une «oblitération», ordonne des frappes, annule l’ordre. (lire l’édito de l’obs)

Devant la menace, les prix des assurances pour les tankers pétroliers, qui naviguent dans le Détroit d’Hormuz, ont augmenté de 15% par passage.

Le président Trump a encore durci les sanctions et les exportations de produits pétrochimiques iraniens sont également interdits. Quand aucune issue est laissée à un adversaire, le réponse peuvent être inattendue. L’Iran a déjà annoncé renoncer à limiter son armement nucléaire et attend une réaction de l’Europe.

Les précédents de la Libye et de l’Irak montrent à tous les régimes dictatoriaux les risques pris à renoncer à leurs programmes d’armement. Pas besoin de faire une récapitulation de ces deux pays. En 1994, l’Ukraine avait signé la restitution des armes nucléaires placées sur son territoire par la Russie. Vingt ans plus tard, Moscou a annexé la Crimée.

Englué dans le remaniement post-électoral de la Commission, Bruxelles n’a courageusement pas pipé mot sur la situation iranienne ou tenté de déminer le terrain. En Europe, l’objectif semble être de passer sous le radar afin de ne pas stimuler le bras de fer sur les taxes douanières avec Trump.

Les passages clés pour le pétrole: en millions de barils/jour


Source: Lloyd’s et graphisme FT.com

 

 

Les Amériques

Etats-Unis

Les réserves pétrolières des USA ont été réévaluées à 293 milliards de barils. Dans les chiffres publiés par Rystad, le schiste représente 100 milliards de barils et l’agence multiplie par 5 les estimations de BP. Sans tarder et pour rester le no 1, l’Arabie Saoudite a également réévalué ses réserves et les a augmentées à 300 milliards de barils! Toute ressemblance de l’évaluation des réserves pétrolières avec la formule magique des Barbapapa “ula up, barbatruc” n’est que pure coïncidence.

En comparaison avec 1950, les automobilistes parcourent 7 fois plus de km et le nombre de véhicules multiplié par 6.

Huawei va cesser son activité dans le domaine solaire aux USA. L’entreprise chinoise vend des inverteurs qui permettent de transvaser l’électricité des panneaux solaires dans le réseau. Certains membres du Congrès s’étaient offusqués de cette situation et préfèreraient voir une entreprise américaine reprendre ce marché.

La série Tchernobyl produite par HBO a diffusé son dernier épisode sur la catastrophe nucléaire. La popularité du programme a déclenché un effet de bord inattendu: “la culture de l’exhibition”. Plusieurs abrutis se sont rendus sur le lieu de la Centrale pour se prendre en selfies et les poster sur les réseaux sociaux.

La centrale nucléaire de Pilgrim, dans le Massachusetts, a fermé après 47 années de services. C’est la 8ème centrale mise en arrêt depuis 2009. 10 autres vont suivre.

Toujours dans le nucléaire. Il y a 40 ans, le Congrès avait décidé que les coûts du stockage des déchets nucléaires devaient être payés par le contribuable et non par les propriétaires des centrales. Le Gouvernement a annoncé devoir subventionner à hauteur de 35 milliards $ des entreprises privées afin de fermer les centrales et 7,5 milliards pour trouver un lieu de stockage des déchets. A ce jour, les coûts pour fermer une centrale sont estimés à 8 milliards $ et aucun lieu n’a été trouvé pour le stockage des déchets. (Lire l’article du Los Angeles Times).

 


Dessin Chappatte – Embouteillage à l’Everest

 

Le méga projet “Advanced Clean Energy Storage” permettra de stocker 1’000 MegaWatts d’électricité suffisant pour satisfaire 150’000 ménages pendant 1 année! Le projet ACES de Mitsubishi Hitachi Power Systems (MHPS) et Magnum Development comprendra 4 technologies différentes dont l’hydrogène, l’air compressé mais se passera des batteries au lithium. L’Utah et la mine de sel Magnum devrait voir ce système entrer en fonction dès 2025. A travers le monde l’Australie et Abu Dhabi aux Emirats Arabes Unis se lancent dans des capacités identiques.

L’essence américaine pourra contenir 15% d’éthanol produite à base de céréales au lieu des 10% actuels. Cette promesse avait été faite par Donald Trump afin de soutenir les fermiers US. Plus de 40% de la production céréalière des USA est prévue pour nourrir les véhicules au diesel.

Le gouvernement Trump, via l’Agence de l’Environnement, a abaissé les limites de pollutions pour les centrales à charbon avec l’espoir de relancer la filière. Depuis l’arrivée de Trump, l’industrie du charbon a créé 1’800 emplois pour un total de 52’800 employés. En 2008, la part du charbon dans l’électricité US représentait 48% contre 24 aujourd’hui.

Le Département du Commerce s’inquiète de la dépendance du pays face à la Chine et aux terres rares nécessaires aux énergies renouvelables, la santé, l’armée, etc.

La démocratie américaine a un prix. Pour être élu Président, l’élu doit au moins lever 1 milliard $. A ce jeu, Donald Trump a une longueur d’avance. Il a déjà récolté 40.8 millions et son parti 82 millions $. Pour la participation aux 2 premiers débats TV, les 20 potentiels candidats démocrates ont été départagés selon deux critères: 1) leur pourcentage dans les sondages et 2) l’argent qu’ils ont déjà récolté.

Les stratèges du marketing avaient couplé le mot “gaz” avec l’adjectif “naturel”. Il est vrai que «gaz naturel», ça sonne propre et vert. Sur le sol US, un rebranding s’opère sous la dénomination «Freedom Gas» (gaz de la liberté). Quand brûler du gaz permet de montrer son patriotisme!

 

Grosse explosion dans la raffinerie Energy Solutions à Philadelphie, la plus grande de la côte Est.

 

USA Schiste

L’extraction de schiste pourrait augmenter de 70’000 b/j en juillet et le Bassin Permien, Texas, pour arriver à 4,23 millions b/j. Ce niveau lui permet d’être le plus prolixe gisement mondial. Le schiste américain arrive à 8,52 millions b/j. Un record!

La production de schiste du Texas a diminué de 0,1% entre février et mars à 4,873 millions b/j. Ce déclin indique que les petits et les moyens producteurs de schiste sont en train de couper dans les dépenses. Pour le prochain trimestre, il sera intéressant d’analyser l’impact de la fluctuation des prix du baril sur la production de schiste et la capacité d’attirer des investisseurs.

L’Agence Américaine de l’Energie prévoit que les USA devraient produire 13,5 millions b/j à la fin 2020 et la quasi-totalité de cette hausse proviendra du schiste.

Le SCOOP (South Central Oklahoma Oil Province) et le STACK (Sooner Trend, Anadarko, Canadian and Kingfisher) pensaient avoir trouvé un nouveau champ de schiste capable de rivaliser avec le Bassin Permien. L’espoir a permis à Alta Mesa Resources de lever 3,8 milliards $ auprès d’investisseurs. La géologie en a décidé autrement. Le pétrole est difficilement accessible. La valeur des actifs a chuté à 30 millions $

 

Chili

Le Chili est le 5ème pays à viser sa neutralité carbone pour 2050.

Le Président Sebastian Pinera a annoncé qu’aucune centrale à charbon ne sera construite dans le pays, et 8 des 28 centrales à charbon seront fermées d’ici à 5 ans. L’objectif est de produire 100% d’énergies renouvelables d’ici à 20 ans.

Une loi entrera en vigueur dès 2022. Elle obligera les entreprises à collecter directement chez le consommateur les déchets contaminants qu’elles produisent et à les recycler.

 


Dessin Chappatte

 

Argentine-Urugay

Plus de 50 millions d’Argentins et d’Uruguayens ont bénéficié d’un blackout électrique total pendant 15 heures grâce à une panne de distribution. La Patagonie, qui se trouve sur un autre réseau, a été épargnée.

 

Mexique

Les actions de l’Entreprise nationale pétrolière mexicaine Pemex ont été abaissées par Fitch au niveau «de pourries». Cette évaluation ne va pas aider l’entreprise a lever des fonds pour trouver du nouveau pétrole.

 

Venezuela

L’administration Trump impose une seconde vague de sanctions et bloque tous les flux pétroliers ou de diluants. Cette stratégie permet de stopper le raffinage et d’assécher l’alimentation des stations d’essence du pays. Même si le pays extrait 500’000 b/j, par manque de diluants, les raffineries n’arrivent plus à distiller le pétrole lourd. Le manque d’essence paralyse tout le trafic routier et les employés n’arrivent plus à rejoindre leur lieu de travail.

L’Inde s’est pliée aux injonctions de Washington et renonce à exporter de l’essence au Venezuela. Seule la Russie ne s’alignera pas sur les souhaits de la Présidence Trump.

L’Economie du Venezuela s’est contracté de 19,2% durant les 3 premiers trimestres de 2018. La consommation privée est descendue de 18,7%. Le compteur de l’inflation indique 929’790% avec un objectif de 10 millions % cette année selon le FMI.

 

Cuba

Avec l’assèchement des importations de pétrole du Venezuela et les sanctions de l’administration Trump, les cubains font face à une pénurie chronique de nourritures et de carburants.

Comme les importateurs sont interdits de livrer des marchandises et que l’agriculture n’a plus de carburants, la situation devient compliquée sur l’île.

 

Brésil

La compagne pétrolière nationale, Petrobras a atteint un niveau record de production de ses gisements en eau très profonde. Le Bassin de Santos a extrait 1,94 million b/j. Le Brésil espère atteindre les 5 millions b/j vers les 2025.

 

Argentine

Le Fond Monétaire International s’excuse pour les erreurs commises en Argentine. En échange de fonds, le pays a dû prendre des mesures draconiennes qui ont presque totalement décimé le pays. En fait, à chaque fois que le FMI suggère une solution, l’antidote se trouve à l’exact inverse.

 


Cash flow des 29 plus grandes entreprises de pétrole de schiste aux USA

 

Europe

Ford, le constructeur automobile américain, va fermer 6 usines sur 24, et supprimer 12’000 emplois sur ses 51’000. Par pays: Allemagne -5’000 employés, Angleterre -3’000, Russie -2’000, France -1’000. La Belgique avait perdu 4’000 emplois en 2014.

 

Hollande

Le directeur général de Royal Dutch Shell, Ben van Beurden, envisage d’augmenter les dividendes aux actionnaires. Entre 2011-2015, les dividendes se chiffraient à 52 milliards. Pour 2016-2020, ils grimpent à 90 milliards pour passer à 125 milliards entre 2021-2025.

En passant, le CEO s’est octroyé une augmentation symbolique. Il double double son salaire et grimpe à 22,5 millions $.

Shell va continuer dans les énergies fossiles dont le gaz naturel, le gaz liquéfié (GNL), le pétrole et la pétrochimie. L’entreprise a dégagé un bénéfice net de 23,4 milliards $ en 2018 et de 6 milliards durant le premier trimestre 2019.

 

Angleterre

Pendant 18 jours d’affilés, l’Angleterre n’a pas eu à faire appel au charbon pour générer de l’électricité. Le retour de la série de TV réalité «Love Island» pourrait avoir été à la base du sursaut de demande qui a nécessité l’apport du charbon. Imaginez… que la présence d’une Nabilla nécessite la mise en service d’une centrale à charbon!

Depuis la première fois depuis la Révolution Industrielle, en 2019 le pays pourrait générer plus d’électricité avec du renouvelable qu’avec du fossile.

Theresa May a lancé un plan «2050 net zero target» à fin de réduire à zéro les émissions anglaises de gaz à effet de serre. Proposer un objectif à 30 ans alors qu’il ne lui reste que 30 jours au gouvernement donne le sentiment que cette annonce sent l’effet d’annonce. Boris Johnson supporte cet objectif.

Dans le 2019 BP Statistical Review of World Energy, le géant pétrolier souligne que les températures extrêmes (froid et chaud) expliquent, en grande partie, l’augmentation de la consommation d’énergie notamment pour chauffer et refroidir les habitations.

 

France

Dans l’épisode «La Centrale Nucléaire EPR de Flamanville», huit soudures doivent être revisitées. Son ouverture est reportée en 2022 soit 10 ans après les plans initiaux et 4 fois son budget. Une seule certitude: le prix du kWh de cette centrale sera imbattable.

Au salon de l’aviation du Bourget, Eviation, Israël a présenté un avion électrique d’une capacité de 9 personnes et 1’000 km. De son côté Easyjet, associé à Wright Electric, espère transporter 50 personnes avec un avion électrique. Ces aéronefs doivent encore être certifiés. Il est probable que pour des raisons d’autonomie, l’hydrogène remplacera l’électricité.

 

Allemagne

Alors que l’Américain GE supprime 1’500 emplois dans sa division turbine pour énergies fossiles, l’Allemand Siemens fait nettement mieux. Le groupe annonce la suppression de 2’700 emplois dont 1’400 en Allemagne (sur les 64’000 que compte sa division). L’unité n’a généré que 3,8% de bénéfices au lieu des 11% espérés par le CEO. Affolant!

 

Russie

La contamination du pipeline Druzhba, qui relie la Russie à l’Europe, a fait baisser les exportations russes à 10,87 millions b/j au lieu de 11,2. Les 19 millions de barils contenus dans le pipeline contiennent un chlore organique hautement corrosif pour les raffineries doivent être stocké sur place soit rapatrié en Russie. Il faudra encore plusieurs semaines pour le purger et le nettoyer. Les coûts sont estimés à 1,2 milliard $.

La Russie possèderait les plus grands gisements de schiste au monde et passerait même devant les USA. Moscou, contrairement à Washington, n’arrive pas à faire payer les pertes financières de l’extraction de schiste par les investisseurs internationaux. Du coup, tant que l’extraction n’est financièrement pas rentable, la Russie est forcée d’attendre.

L’armée a publié une vidéo de son dernier missile hypersonique Zircon capable d’atteindre Mach 9 et 11’000 km/h. La vidéo laisse perplexe. Pour l’instant seule la Russie possède ce type d’arme. La Chine devrait y accéder prochainement et les USA vont tenter de rattraper leur retard. Dans les grandes lignes les budgets armées sont de 50 milliards pour la Russie, 200 milliards pour la Chine et 700 pour les américains.

 

Le missile hypersonique Russe

 

Norvège

Le fond souverain de 1’000 milliards $ de la Norvège pourrait solder ses actions dans le géant minier Glencore établit dans le paradis fiscal de Zoug en Suisse.

Le fonds désire ne plus investir dans des entreprises qui génèrent plus de 30% de leurs revenus avec du charbon ainsi que dans des mines qui extraient plus de 20 millions de tonnes par année ou génère plus de 10 gigawatts d’électricité charbonnée.

Ce modèle pourrait parfaitement être repris par la Banque Nationale Suisse.

 

Allemagne

Le président Trump continue son travail de sape pour stopper l’importation de gaz russe par l’Allemagne via le gazoduc NordStream 2. Les USA menacent les entreprises européennes (Shell, OMV, Wintershall, Uniper et Engie) qui sont impliquées dans ce projet. A la place, il propose d’utiliser le gaz de schiste américain.

Entre 20’000 et 40’000 jeunes ont manifesté à Aix-la-Chapelle pour manifester contre l’utilisation des centrales à charbon. Ils ont également réussi à arrêter les opérations à la mine de Garzweiler.

Les USA ont décidé d’ouvrir leurs champs éoliens sur leurs côtes. L’Allemand Innogy tente de trouver des compagnies pétrolières désireuses de s’investir dans ce domaine. Le mariage de l’expertise des pétroliers et de leurs barges avec les producteurs d’éoliennes pourrait se révéler judicieux.

Grâce au scandale des moteurs diesel, l’Allemagne a mis sur la table plus de 400 millions € pour promouvoir la mobilité à hydrogène. Ainsi Audi, VW et le camionneur MAN ont l’opportunité de se lancer dans ce marché auprès de Hyundai et des japonais Honda et Toyota. Contrairement aux voitures électriques la mobilité à hydrogène ne nécessite pas de terres rares et ne dépend pas de la Chine.

 

Hollande

Royal Dutch Shell promet un potentiel de 125 milliards $ de dividendes à ces actionnaires entre 2021 et 2025 contre 90 milliards entre 2016-2020. L’entreprise va également dépenser 30 milliards $/an pour les nouvelles exploitations gazières et pétrolières.

 

Suisse

General Electric supprime 450 emplois à Birr et Baden. GE avait misé sur les énergies fossiles et le gaz notamment avec ces turbines. L’entreprise américaine a perdu 1 milliard $ en 2018. A l’époque le Conseiller Fédéral Schneider-Aman s’était félicité, comme Emmanuel Macron, du rachat d’Asltom par GE.

Etrangement, malgré la chute des prix, qui voit un baril entre 59 et 65$, les prix aux stations d’essence n’ont pratiquement pas baissé avec une moyenne à 1,73 ct/litre. Ils sont supérieurs de 10 ct le litre à ce qu’ils devraient être. En théorie, le litre devrait coûté Frs. 1,63.

L’entreprise H55, des anciens de Solar Impulse, et BRM Aero ont présenté un nouvel avion électrique destiné à la formation des pilotes : le Bristell Energic.  sk58CiH9HlI

L’excellent Chappatte, capable d’illustrer une situation en deux coups de crayons au lieu de dix mille mots, ne pourra plus publier dans le New York Times. Le journal américain a plié face à la furie des zigotos des réseaux asociaux comme Twitter. Plus aucune caricature ne sera publiée. Au delà des journaux, c’est la démocratie qui est attaquée et sans humour, nous sommes tous morts !  Lire la déclaration de Patrick Chappatte dans le Temps.

 


Dessin Chappatte

 

Asie

Chine

La Chine pourrait construire et financer 30 centrales nucléaires dans les pays qui se trouvent le long de sa “Route de la Soie”

Depuis 2014, le marché de la voiture électrique a explosé en Chine pour arriver annuellement à 1 million de voitures (75% électrique et 25% hybrides). Cette croissance a été portée par les aides du gouvernement avec une prime de 10’100$ par voiture. Ce subside vient d’être réduit à 3’600$. Une diminution de 20% des ventes est prévue.

La Chine compte 300 millions de voitures et importe 9 millions b/j de pétrole dont 44% du Moyen-Orient. On comprend l’inquiétude de Pékin sur l’escalade des tensions entre l’Iran et les USA.

Le Russe Novatek et le Chinois Sinopec ont conclu un accord de livraison de gaz liquide vers la Chine.

 

Indonésie

Des tests ont été effectués pour utiliser 30% à base d’huile de palme pour les moteurs diesel. Le plus grand exportateur d’huile de palme désire trouver un débouché pour sa production. Actuellement les moteurs diesel utilisent déjà 20% de cette mixture.

 

Australie

Le département de l’environnement du Queensland a donné son feu vert pour ouvrir l’une des plus grande mine de charbon du monde par le groupe indien Adani Enterprises.

Le projet de 1,3 milliard $ permettra d’émettre annuellement 700 millions de tonnes de CO2 pendant une durée de 50 ans. Au niveau mondial, la demande de charbon est à la hausse depuis 2017.

 

Nombre Annuel de forages pétroliers d’exploration aux USA

Le nombre de forages est en forte chute depuis 2014
Et la comparaison avec les années 80, la relation est étonnante

Afrique

Afrique du Sud

Avec 10 ans de retard, le pays vient d’installer une taxe sur le carbone. Entre juin 2019 et Décembre 2022, la taxe officielle pointera à 8,32$ la tonne. En pratique, elle ne sera que de 0,42 ct à 3,33$ la tonne. On sent l’envie de frapper un grand coup.

 


Facebook lance sa monnaie digitale. Dessin Chappatte

 

Moyen Orient

Irak

Pour la quatrième fois, des roquettes ont visé des sites de production de pétrole à Bassora dans le sud du pays. Ces engins visent des compagnies internationales comme ExxonMobil. Elles n’ont pas fait de victime. On ne sait pas si ces attaques viennent de l’exaspération des habitants face aux pénuries d’électricité alors que le thermomètre dépasse les 50 degrés ou s’il s’agit d’une impulsion iranienne.

Après des pluies torrentielles, la région pétrolifère de Bassora retrouve la sécheresse et les températures inhumaines. L’été dernier, les habitants se plaignaient du manque d’infrastructures à disposition pour une région qui génère une grande partie des revenus du pays. Cette année, le Président Trump a interdit l’importation d’électricité iranienne et du gaz pour les centrales électriques. Cet effet de bord limite l’accès à l’électricité, au refroidissement des maisons à la conservation de la nourriture.

 

Arabie Saoudite

Le Ministre du Pétrole, Al Falih, demande la coopération de tous les pays pétroliers du Golfe pour assurer le transit maritime dans le Détroit d’Hormuz. Sans cet accès, les rentrées financières du Royaume seraient fortement mises à mal.

L’ancien plus grand gisement du monde, Ghawar, a déjà produit 150 milliards de barils durant les 60 dernières années. Il pourrait encore contenir 48 milliards de barils, mais ceux ci semblent être plus difficile à extraire. Sa capacité est passée de 5 à 3,8 millions b/j.

Les Houthis ont réussi à toucher une centrale électrique dans le Sud de l’Arabie Saoudite. La guerre avec le Yémen et les Houtis cible de plus les intérêts pétroliers et énergétiques du pays.

Le Prince Mohammed bin Salman désire continuer l’IPO de la compagnie pétrolière nationale Aramco. En début d’année, Saudi Aramco avait publié un bénéfice net, après la contribution à la famille royale, de 111 milliards $ pour 2018. Le Prince espère obtenir 12 milliards $ pour la vente de 5% de l’entreprise. L’opération devrait se dérouler d’ici à 2021.

 

Phrases du mois

«Beaucoup de personnes pensent que de donner des subsides aux énergies fossiles est une manière d’augmenter la qualité de vie des gens. Il n’y a rien de plus faux. Ce que nous faisons, c’est utiliser l’argent des contribuables, donc notre argent, pour booster les ouragans, élargir les sécheresses, fondre les glaciers et blanchir les coraux. En un mot : détruire notre monde.» Antonio Guterres, Secrétaire Général des Nations Unies.

«On peut clairement se demander si nous sommes la bonne espèce à qui il faut confier l’avenir de la planète. Concrètement, je pense que le Chimpanzé serait bien plus à même d’améliorer la situation. Pour commencer, il n’a pas Facebook, ni Instagram et ne passe pas son temps à faire des selfies dans sa salle de bain. » Tomas Veillet, Investir.ch

«Avec les succès, vous n’apprenez absolument rien. Avec les erreurs et les échecs des conclusions peuvent être tirées. Cela vaut tant pour la vie professionnelle que privée.» Niki Lauda.

«Je suis embarrassé. J’ai honte d’avoir investi 90 millions $ dans Facebook. Facebook a réussi à réunir 2,2 milliards de personnes pour les diviser.»  Roger McNamee.

«Nous prenons des photos ou enregistrons des vidéos afin de pouvoir voir plus tard ce qui s’est passé quand nous étions occupés à prendre les photos ou la vidéo». Makikima Mokhonoana

«Fermer le détroit d’Hormuz est très facile pour les forces armées iraniennes. Il est complètement sous notre contrôle. C’est aussi simple que de boire un verre d’eau, comme on dit en persan». Habibollah Sayyari, Amiral Armée Iranienne.

 

 

Sources: avec Tom Whipple d’ASPO USA et Resilience.org  et l’humour des chroniques matinales de Thomas Veuillet Investir.ch et toutes les informations diverses et variées, récoltées dans différents médias à travers le monde.

Qui se cache derrière les attaques des tankers pétroliers?

Dans le Golf d’Oman à l’entrée du Détroit d’Hormuz, un tanker pétrolier japonais et un Norvégien ont été touchés par de probables mines. L’endroit est stratégique et voit passer le tiers du transport maritime pétrolier mondial en direction de l’Europe et de l’Asie.

Le 12 mai, il y a un mois, presque jour pour jour, le même procédé, et vraisemblablement le même type de mine, avait légèrement endommagé 4 tankers pétroliers. Ces actes de sabotages semblent minutieusement calculés pour offrir des images chocs à l’attention des médias et du public, mais pas assez virulent pour faire des victimes. Ces actions sentent à plein nez une campagne de communication rondement menée.


 

A qui profite le crime?

Alors que les sanctions américaines infligent de douloureuses répercussions économiques à l’Iran, il reste à déterminer qui crée cette atmosphère d’insécurité et quels acteurs bougent les pions dans cette partie d’échec.

Il serait étonnant que les services de renseignements des grandes puissances n’aient pas des indices pour identifier les auteurs de ces opérations. En tout cas, c’est à une véritable partie de bras de fer à laquelle nous assistons, avec l’espoir qu’elle ne se termine pas par des actes malheureux.

Le grand public est relégué à des suppositions et tente de deviner à qui profite le crime.

Certainement de manière naïve, une courte liste de 4 suspects peut être élaborée. Par ordre alphabétique, elle débute avec les «3 B»:
– Mohammed bin Salman, prince d’Arabie Saoudite et Benyamin Netanyahou, premier ministre d’Israël. Les deux pays verraient d’un bon œil la diminution de l’influence iranienne au Moyen-Orient.

– John Bolton, le conseiller stratégique va-t-en-guerre de Donald Trump, est assez fou et machiavélique pour orchestrer pareille manœuvre. Comme dans un remake de la guerre d’Irak, son compère Mike Pompeo s’est empressé de pointer du doigt l’Iran et de justifier une possible intervention américaine.

– Gardien du passage du Détroit d’Hormuz, l’Iran pourrait, avec ces avertissements sans frais, indiquer détenir un Joker. Depuis le début des sanctions, Téhéran a vu ses entrées en pétrodollars diminuer de 10 milliards et pourraient signifier que la limite est atteinte.

Pour corser l’énigme, l’incident a eu lieu alors que le premier ministre japonais, Shinzo Abe, était en visite à Téhéran pour rencontrer l’Ayatollah Ali Khamenei afin d’adoucir les contours avec les USA. L’attaque d’un bateau japonais par l’Iran alors que le premier ministre japonais vient parler de paix laisse perplexe.

La genèse de cette situation chaotique est le fruit de la volonté du Président Trump de renégocier l’accord sur le nucléaire iranien. Au début, s’il s’agissait certainement d’une tactique de négociation, elle tourne aujourd’hui dans un scénario ou les muscles et l’intelligence tactique haussent le ton.

Bien malin qui pourra prévoir le prochain coup.

 

 


Trafic maritime dans le Détroit d’Hormuz, le 13 juin 2019
Source: Marintraffic.com